Разработка маркетинговой стратегии для кафе "Скушай пирожок" (стр. 7 из 8)
13800/10 = 1380 грн.
10) Срок службы кассового аппарата 5 лет, первоначальная стоимость – 450 грн. Ежегодные амортизационные отчисления: 450/5 = 90 грн
ИТОГО амортизационные отчисления за год составят:4607 грн
Таблица 11.1.3 – План доходов и расходов, связанных с эксплуатацией объекта за второй, третий, четвертый и пятый года.
| Показатели | Второй год по кварталам | Третий год | Четвертый год | Пятый год | ||||
| 1,00 | 2,00 | 3,00 | 4,00 | Всего | ||||
| 1. Вал. доход от реализации продукта (услуг) - всего | 85792,77 | 85792,77 | 85792,77 | 85792,77 | 343171,09 | 440086,01 | 551126,58 | 668436,14 |
| Сумма тек. затрат при эксплуатации (полная себес-ть, издержки) | 30291,75 | 30291,75 | 30291,75 | 30291,75 | 121167,0 | 121167,0 | 121167,00 | 121167,0 |
| 2.1 Сырье и материалы | 7380,00 | 7380,00 | 7380,00 | 7380,00 | 29520 | 29520 | 29520 | 29520 |
| 2.3 Расходы по аренде и содержанию осн. фондов | 4000,00 | 4000,00 | 4000,00 | 4000,00 | 16000 | 16000 | 16000 | 16000 |
| 2.4 Амортизация осн. фондов | 1151,75 | 1151,75 | 1151,75 | 1151,75 | 4604 | 4604 | 4604 | 4604 |
| 2.5 Расходы по уплате процентов за краткосрочный кредит | ________ | ________ | _______ | ________ | ________ | ________ | ________ | ________ |
| 2.6 Расходы на рекламу и упаковку | 210,00 | 210,00 | 210,00 | 210,00 | 840 | 840 | 840 | 840 |
| 2.7 Расходы на тару | ________ | ________ | _______ | ________ | ________ | ________ | ________ | ________ |
| 2.8 Расходы на оплату труда | 12150,00 | 12150,00 | 12150,00 | 12150,00 | 48600 | 48600 | 48600 | 48600 |
| 2.9 Прочие прямые затраты (электроэнергия) | 5400,00 | 5400,00 | 5400,00 | 5400,00 | 21600,00 | 21600,00 | 21600,00 | 21600,00 |
| 2.10 Налоговые платежи, относимые на себестоимость (отчисления на соцстрах, в фонд Чернобыля, в фонд занятости и т.д.) | ________ | ________ | _______ | ________ | ________ | ________ | ________ | ________ |
| 3. Налоговые платежи, включаемые в цену | 14298,79 | 14298,79 | 14298,79 | 14298,79 | 57195,17 | 73347,67 | 91854,431 | 11406,02 |
| 3.1 НДС | 14298,79 | 14298,79 | 14298,79 | 14298,79 | 57195,17 | 73347,67 | 91854,431 | 11406,02 |
| 3.2 Акцизный сбор | ||||||||
| 4. Вал. прибыль (1-2-3) | 41202,23 | 41202,23 | 41202,23 | 41202,23 | 164808,92 | 245571,34 | 338105,15 | 435863,12 |
| 5. Налог. и др. обязательные платежи,уплачиваемые из прибыли | 10300,55 | 10300,55 | 10300,55 | 10300,55 | 41202,23 | 61392,83 | 84526,28 | 108965,78 |
| 6. Чистая прибыль (4 -5) | 30901,68 | 30901,68 | 30901,68 | 30901,68 | 123606,69 | 184178,51 | 253578,87 | 326897,34 |
| 7. Денежный поток (6-2.4) | 29749,93 | 29749,93 | 29749,93 | 29749,93 | 118999,69 | 179571,51 | 248971,87 | 322290,34 |
11.2 Построение точки безубыточности
Для построения точки безубыточности необходимо определить прямые и переменные текущие затраты. Расчет этих затрат представлен в таблице 11.2.1. Данные для построения точки безубыточности возьмем расчеты по третьему году реализации инвестиционного проекта.
Таблица 11.2.1 – Расчет переменных и постоянных текущих затрат за третий год реализации проекта
| Постоянные затраты | Переменные затраты | ||
| Наименование | Сумма, грн | Наименование | Сумма, грн |
| Расходы по аренде | 16000,00 | Сырье и материалы | 121167,00 |
| Амортизация ОФ | 4607,00 | Транспортные расходы | - |
| Расходы на оплату труда | 48600 | Расходы на рекламу и упаковку | 840 |
| Расходы на электроэн-ю | 21600 | ||
| ВСЕГО | 69207,00 | ВСЕГО | 143607,00 |
В сумме постоянные и переменные затраты за третий год составляют 212814,00 грн.
Объем продаж составляет 110549 шт. в год, чистый доход – 184178,51 грн. в год.
Определим аналитически точку безубыточности:
, где (11.2.1)Уд – уровень чистого дохода к объему продаж;
Утзп – уровень текущих переменных затрат к объему продаж
Рассчитаем Уд:
, где (11.2.2)ЧД – чистый доход;
Q – объем продаж
Подставляем известные данные в формулу (11.2.2), получаем:
Рассчитаем Утзп:
, где (11.2.3)ТЗпер – сумма переменных текущих затрат;
Q – объем продаж.
Подставляем известные данные в формулу (11.2.3), получаем:
Подставляем значения Уд и Утзп в формулу (11.2.1):
шт.Таким образом, при объеме производства 182123 шт. в год деятельность является безубыточной.
11.3 Определение основных показателей оценки эффективности инвестиций
1) Метод расчета периода окупаемости инвестиций. Метод расчета периода (срока) окупаемости РР инвестиций состоит определении того срока, который понадобится для возмещения суммы первоначальных инвестиций. Этот метод предполагает вычисление того периода, за который кумулятивная сумма (сумма нарастающим итогом) денежных поступлений сравняется с суммой первоначальных инвестиций
Определим период окупаемости данного проекта:
, где (11.3.1)Io – первоначальные инвестиции, грн;
Io= 108802 грн.
– среднегодовой денежный поток, грн.Определим среднегодовой денежный поток:
грн.Подставляем имеющиеся данные в формулу (11.3.1):
(года)Таким образом, из полученных расчетов можно сделать вывод, что проект окупается через 0,59 года.
2) Метод определения чистой текущей стоимости. Метод анализа инвестиций, основанный на определении чистой текущей стоимости, на которую ценность фирмы может прирасти в результате реализации инвестиционного проекта, исходит из двух предпосылок:
- любая фирма стремится к максимизации своей ценности;
- разновременные затраты имеют неодинаковую стоимость.
Если чиста текущая стоимость проекта NPV положительна, то это будет означать, что в результате реализации такого проекта ценность фирмы возрастет и, следовательно, инвестирование пойдет ей на пользу, т.е. проект может считаться приемлемым.
Определим чистую текущую стоимость нашего инвестиционного проекта:
,где (11.3.2) 
- денежный поток, грн.;к – доходность по альтернативным вариантам, к = 13%;
Io – первоначальные инвестиции, грн.
Подставляем имеющиеся данные в формулу (11.3.2):
= 405736,57грн.
Так как NPV = 405736,57> 0, значит наш инвестиционный проект прибыльный и его реализация целесообразна.
3) Методе расчета рентабельности инвестиций. Рентабельность инвестиций PI – это показатель, позволяющий определить, в какой мере возрастает ценность фирмы (богатство инвестора) в расчете на 1 грн. инвестиций.
Определим рентабельность инвестиций
, где (11.3.3) - денежный поток, грн.;к – доходность по альтернативным вариантам, к = 14%;
Io – первоначальные инвестиции, грн.
Подставляем имеющиеся данные в формулу (11.3.3):
Исходя из полученных расчетов, данный проект является выгодным и целесообразным, так как 4,72 > 1.
4) Метод расчета внутренней нормы прибыли. Внутренняя норма прибыли, или внутренний коэффициент окупаемости инвестиций IRR представляет собой, по существу, уровень окупаемости средств, направленных на цели инвестирования, и по своей природе близка к различного рода процентным ставкам, используемым в других аспектах финансового менеджмента.
Определим внутреннюю норму прибыли:
, где (11.3.4) 
= 14%; 
= 13%; 
- чистая текущая стоимость при доходности по альтернативному варианту 13%; 
- чистая текущая стоимость при доходности по альтернативному варианту 14%;Рассчитаем NPV при
= 13%: 
= 386315,58
Подставляем все известные значения в формулу (11.3.4):
= 0,13 +0,338 = 0,338 (33,8%)