Международные кредитно-финансовые институты – это международные организации, созданные на основе межгосударственных соглашений с целью регулирования кредитно-финансовых отношений между станами, содействия развитию экономических отношений, оказания кредитной политики.
Крупнейшими специализированными международными кредитно-финансовыми институтами являются следующие:
Международный валютный фонд (МВФ);
Международный банк реконструкции и развития (МБРР);
Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР/Евробанк);
Европейский инвестиционный банк (ЕИБ);
Международная финансовая корпорация (МФК);
Европейский фонд валютного сотрудничества (ЕФВС);
Банк международных расчетов (БМР)
и другие региональные кредитно-финансовые организации.
3.2.1. Международный валютный фонд (МВФ)
Международный валютный фонд создан на основе Бреттон-Вудских (США) соглашений в 1944 году. Он начал функционировать с 1947 года и является международной валютно-финансовой организацией. МВФ значится в виде специализированного органа Организации Объединенных Наций (ООН). Цели создания МВФ:
содействие развитию международной торговли и валютного сотрудничества путем установления норм регулирования валютных курсов. А также контроля над их соблюдением, многосторонней системы платежей и установления валютных ограничений;
предоставление кредитных ресурсов своим членам при валютных затруднениях, связанных с неуравновешенностью платежных балансов;
предоставление кредитов странам, испытывающим трудности в области платежного баланса.
Кредитные операции осуществляются только с официальными органами стран: центральными банками, казначействами, валютными стабилизационными фондами. Кредиты предоставляются в иностранной валюте или в форме обмена иностранной валюты на национальную валюту.
Предоставляемые кредиты делятся на виды в зависимости от причины, вызвавшей несбалансированность внешних платежей. Решение о выдачи кредита принимается голосованием членов МВФ.
Вступая в МВФ, каждая страна вносит определенную сумму взноса, называемую квотой[3]. Квоты образуют объединенные денежные запасы, которыми МВФ пользуется для предоставления займов. Квоты определяют вес каждого члена МВФ.
Устав МВФ пересматривался три раза: в 1969, 1976 и 1992 годах. Согласно Уставу высший орган МВФ – Совет управляющих, в который входит каждая страна-член МВФ (обычно это министры стран) сроком на 5 лет. Управляющие собираются на сессии один раз в год. Наибольшее количество голосов имеют:
США…………………………….18,2%
Германия…………………………5,6%
Япония……………………………5,6%
Англия……………………………5,1%
Франция…………………………..5,1%
Италия…………………………….3,1%
Канада…………………………….3,0%
Россия……………………………..2,9%
На сессии МВФ избирается Исполнительный совет в составе 22 исполнительных директоров для контроля над деятельностью стран, которым были выданы кредиты.
Персонал МВФ насчитывает 2000 человек и возглавляется исполнительным директором-распорядителем, который является также главой Исполнительного совета. Основной персонал находится в штаб-квартире МВФ в Вашингтоне.
В МВФ вступили 178 стран, полагая, что МВФ будет помогать росту международной торговли и созданию рабочих мест в экономике государств. Сейчас МВФ дает кредиты странам, испытывающим острую нужду в выполнении финансовых обязательств по отношению к другим странам. Кредиты выдаются при условии, что страна, которой дается кредит, обязуется проводить экономические реформы по программе МВФ. При этом МВФ диктует стране, на какие цели и как расходовать предоставленный кредит. Затем через своих экспертов собирает информацию в стране о проводимой государством экономической политике. В настоящее время страна-заемщик вносит в МВФ плату за услуги и компенсационные за подтверждение обязательства выдать кредит – 0,5% от занятой суммы, а также выплачиваются проценты: как правило, 9% годовых.
Страны-члены ММВФ обязаны представлять ему информацию о золотых запасах и валютных резервах, о состоянии экономики, платежного баланса, денежного обращения, заграничных инвестициях. Эти данные МВФ использует для определения платежеспособности стран.
3.2.2. Международный банк реконструкции и развития (МБРР)
Международный банк реконструкции и развития создан в 1945 году на основе Бреттон-Вудских соглашений ряда стран. Он создавался как специализированное учреждение ООН. Операции начал в 1946 году. Сейчас это межправительственная финансовая организация, которую ныне называют Всемирным банком. Руководящие органы – Совет управляющих и Директорат (исполнительный орган). В составе Совета управляющих – министры финансов стран-участниц и руководители центральных банков. Совет созывается один раз в год. Основные задачи МБРР:
стимулирование экономического развития стран-членов МБРР;
содействие развитию международной торговли;
поддержание платежных балансов путем предоставления долгосрочных займов под достаточно высокий процент.
Займы предоставляются как государственным, так и частным предприятиям при наличии гарантий их правительств. Часть кредитов направляется в местные (региональные) банки развития, которые перераспределяют полученные средства от МБРР.
Членами МБРР могут быть только страны-члены МВФ. Вес страны при голосовании зависит от доли акционерного участия в капитале МБРР. В настоящее время семерка государств (США, Япония, Германия, Англия, Франция, Италия и Канада) обладает50% всех голосов в Банке. Уставный капитал Банка 175 млрд. долларов.
По информации Банка, Российская программа приватизации оказалась наиболее крупной из всех когда-либо реализованных в мире. Банк поддержал усилия Правительства, дав свои политические рекомендации и выделив заем на проект по осуществлению приватизации в 90 млн. долларов США и заем на развитие банковской системы в 200 млн. долларов США.
Персонал Банка составляет около 6000 человек. Штаб-квартира находится в Вашингтоне.
3.2.3. Европейский банк реконструкции и развития (Евробанк)
Евробанк учрежден в 1990 году. Согласно учредительным документам цель Банка – оказание содействия странам Центральной и Восточной Европы в переходе к открытой экономике, ориентированной на рынок, а также в развитии частной предпринимательской инициативы. Соглашение о создании Европейского банка реконструкции и развития было принято представителями стран в Париже. Это первый в Европе международный финансовый институт, в котором не играют лидирующую роль США. Активное участие в создании Евробанка принял СССР.
В учредительных документах Банка записано, что ЕБРР обеспечивает финансирование конкретных проектов, инвестиционных программ, а также технического содействия в реконструкции и развитии инфраструктуры.
Членами Банка первоначально были 12 стран, в том числе СССР, а с 1992 года Россия. В 1995 году у Евробанка было 60 акционеров из 58 стран. Банк имеет капитал в 10 миллиардов ЭКЮ[4].
Ныне Евробанк имеет трехступенчатую структуру управления: Совет управляющих, Совет директоров и Президент банка.
Совет управляющих имеет право высшего органа управления Банком. Совет директоров состоит из 23 человек из стран-членов ЕБРР. Президент Евробанка избирается на Совете управляющих сроком на 5 лет.
Штаб-квартира Банка размещается в Лондоне.
3.2.4. Европейский инвестиционный банк (ЕИБ)
Европейский инвестиционный банк создан в 1958 году по Римскому договору рядом государств Европы. Цели создания Банка:
поддержка проектов, имеющих значение для нескольких стран-членов Европейского сообщества;
финансирование развития остальных регионов Европы.
Банк предоставляет долгосрочные кредиты (сроком до 20 лет) и гарантии частным и государственным предприятиям в целях развития отдельных регионов. Банк выдает кредиты на реконструкцию и строительство предприятий, создание совместных предприятий, строительство железных и автомобильных дорог, конверсию[5] предприятий.
ЕИБ – учреждение с автономным финансовым статусом. Руководящий орган – Совет управляющих (в составе министров финансов стран-участниц). Он определяет кредитную политику, утверждает годовые балансы, принимает решения о предоставлении кредитов и гарантий, о выпуске займов и размере процентных ставок.
Уставный капитал Банка 14,4 млрд. ЭКЮ, резервы – 1,6 млрд. ЭКЮ. Учредителями Банка являются 10 государств. Сейчас Банк работает с 60 странами Европы и Африки.
3.2.5. Международная финансовая корпорация (МФК)
Международная финансовая корпорация образована в 1956 году по инициативе США. Она является филиалом Международного банка реконструкции и развития (Всемирного банка).
Цели создания МФК:
развитие частного предпринимательства в промышленности развивающихся стран;
участие в формировании капитала частных предприятий;
предоставление кредитов без государственной гарантии высокорентабельным частным предприятиям. Кредиты выдаются сроком до 15 лет в размере 20% стоимости проекта.
МФК имеет собственный капитал, органы управления и отдельный штат сотрудников.
3.2.6. Европейский фонд валютного сотрудничества (ЕФВС)
Европейский фонд валютного сотрудничества создан в 1973 году в рамках Европейкой валютной системы. Цели создания ЕФВС:
предоставление кредитов на покрытие дефицита платежного баланса стран-членов ЕФВС;
укрепление Европейкой валютной системы.
Кредиты предоставляются странам при условии выполнении ими программ стабилизации экономики.
ЕФВС выполняет в рамках Европейской валютной системы функции с кредитно-расчетным обслуживанием стран-членов ЕФВС.