Начнем с системы "FedWire". Она является системой электронных посланий и в отличие от СВИФТ одновременно системой платежей (расчета), учрежденной и поддерживаемой Федеральной резервной системой (Центральным банком) США. "FedWire" служит для осуществления оптовых безналичных денежных трансферов внутри этой страны. Сеть "FedWire" состоит из компьютерных систем, расположенных в 12 региональных ("окружных") федеральных резервных банках, связанных автоматизированными станциями по пересылке посланий (платежных инструкций). Базой для существования системы "FedWire" является то, что все коммерческие банки в США, включая филиалы иностранных банков, должны поддерживать минимальные обязательные резервы в своих региональных федеральных резервных банках. При этом обязательные резервы коммерческих банков формируются как процентные доли от определенных типов депозитов, отраженных в их бухгалтерских "книгах" (или аккаунтинговых записях). Эти резервы, поддерживаемые на специальном резервном счете коммерческого банка в одном из федеральных резервных банков, называют федеральными фондами. Причем эти счета являются операционными (не замороженными, как в России) для американских коммерческих банков и филиалов иностранных банков в США, т.е. с этих счетов можно осуществлять платежи. Избыточные для отдельного коммерческого банка федеральные фонды с такого счета могут быть проданы на денежном межбанковском рынке другому банку, испытывающему дефицит в федеральных резервах, для того чтобы покрыть увеличение размера своих депозитов. При этом рынок федеральных фондов является в США базовым сегментом для функционирования всего денежного рынка.
В рамках расчетов через систему "FedWire" платеж осуществляется столь же быстро, как быстро выполняется операция (т.е. набирается и отправляется сообщение на компьютере банка-отправителя). Заметим, что для этих денег, переводимых через систему "FedWire" (называемых федеральными фондами), трансфер осуществляется немедленно и окончательно. В случае, когда один коммерческий банк переводит денежные фонды через эту систему другому коммерческому банку-члену федеральной резервной системы, счет первого банка в его региональном федеральном резервном банке немедленно дебетуется, а счет банка-бенефициара в его региональном федеральном резервном банке (может быть, в том же самом) немедленно кредитуется. Каждая операция, осуществляемая через систему "FedWire", является независимой от других подобных операций, проводимых теми же банками в тот же день. Соответственно не существует накапливания взаимных требований и обязательств банков-членов в течение, например, рабочего дня и, следовательно, не проводится их неттинг в его конце.
Помимо использования расчетов через систему "FedWire", клиринг международных долларовых платежей может быть осуществлен с использованием частной платежной системы, называемой ЧИПС, которая была введена в действие в 1970 г.
2.2. Частная межбанковская платежная система для расчетов
по международным переводам (ЧИПС)
Межбанковская платежная система клиринговой палаты (Clearing House Interbank Payments System - CHIPS) является частной компьютеризованной сетью для расчетов по крупным международным долларовым платежам, действующей в режиме "он-лайн" (on-line) и режиме "реального времени". ЧИПС принадлежит Ассоциации клиринговой палаты Нью-Йорка (New York Clearing House Association) и используется ее членами.
При этом режим "он-лайн" означает, что специальные компьютеры банков—членов системы ЧИПС (терминальные компьютеры) находятся в прямой связи с центральным компьютером ЧИПС в момент совершения операции (платежа).
В то же время функционирование системы Ч И ПС в режиме реального времени означает, что на ее терминальных компьютерах имеется информация на текущий момент времени (например, о состоянии счета, денежной позиции банка по отношению к системе в целом и по отношению к отдельным банкам-контрагентам, о проведенных операциях за операционный день и т.д.).
Система ЧИПС включает около 150 участников, из которых 20 банков участвуют в окончательном расчете в рамках системы на конец дня. Эти 20 банков называются расчетными банками. Они имеют достаточный размер и финансовую силу, чтобы быть способными осуществлять огромные суммы ежедневных переводов. Участники этой системы находятся в Нью-Йорк-сити. В их число входят американские банки со штаб-квартирами, базирующимися в этом городе, нью-йоркские филиалы и агентства иностранных банков, а также Эдж корпорации. При этом около двух третей участников составляет вторая из перечисленных категорий участников системы.
Система ЧИПС дает возможность осуществлять платежи в течение рабочего дня в обычном порядке. При этом каждая такая операция рассматривается как "безотзывная". Однако фактический окончательный расчет в рамках этой системы (своего рода многосторонний неттинг) осуществляется в конце бизнес-дня и базируется на нетто-позиции каждого участника. Таким образом, банк, отославший платежные поручения на сумму в 10 млн. дол. к различным банкам-членам ЧИПС в течение рабочего дня и получивший платежные поручения на 9 млн. дол., должен будет сделать лишь один долларовый трансфер в конце рабочего дня для окончательного расчета по своей "короткой" нетто-позиции в 1 млн. дол. в адрес своего расчетного ЧИПС-банка или на специальный ЧИПС-счет, поддерживаемый в Федеральном резервном банке Нью-Йорка.
В рамках ЧИПС в среднем осуществляется от 100 000 до 200 000 платежей в день, приблизительно на сумму в 1 трлн. дол. Сеть ЧИПС является главной, абсолютно доминирующей клиринговой системой в США для долларовых трансферов по международным операциям. Через ее каналы осуществляется более 90% от всех долларовых платежей между фирмами, банками и правительственными агентствами из различных стран по всему миру.
2.2.1. Лимитирование межбанковских внутридневных овердрафтов в рамках ЧИПС
Известно, что если в течение какого-то промежутка времени (например, рабочего дня) с банковского счета выплачивается больше денег, чем на нем было в начале дня, то создается овердрафт, т.е. дебетовое сальдо на лоро-счете банка-корреспондента. Он является формой кредита, и процент в целом будет начисляться на владельца счета (в нашем случае банк-член ЧИПС),^если овердрафт останется при закрытии баланса на конец бизнес-дня.
Однако чтобы оперировать с огромными суммами ежедневных платежей, банки, как правило, должны временно допускать овердрафты счетов в своих бухгалтерских книгах в течение дня. Они делают так, будучи уверенными в том, что фонды, покрывающие эти отрицательные (дебетовые) сальдо, поступят на счет позднее в этот же день, так что на конец дня не останется овердрафта. Такое временное отрицательное сальдо на корреспондентском счете называют "внутридневным" овердрафтом ("daylight" overdraft, "in-traday" overdraft).
Если вопреки ожиданиям банка-владельца счета кредитующие фонды на него не поступят, то это может создать очень серьезную проблему для банка-держателя, приводя его к превышению юридических лимитов на кредиты и даже уменьшая его капитал (в части накопленных нераспределенной прибыли и амортизации). Именно поэтому для защиты таких банков-посредников, а в конечном счете для защиты всей американской платежной системы банки-участники ЧИПС и Федеральная резервная система стали устанавливать "потолки" (caps), т.е. лимиты на величину "внутри-дневного" овердрафта, разрешенные по лоро-счету для банков-корреспондентов.
Например, если банк-член ЧИПС получит инструкции от заграничного банка-корреспондента, для которого установлен лимит в 5 млн. дол., сделать платежи на сумму в 10 млн. дол., то он выплатит фонды, которые имеются на счете, а затем - 5 млн. дол. в рамках лимита "внутридневного" овердрафта. Оставшиеся платежные поручения не будут исполнены до тех пор, пока на лоро-счет этого заграничного банка-корреспондента, поддерживаемый в банке-члене ЧИПС, в течение дня не поступит достаточно фондов.
2.2.2. Осуществление окончательного расчета через ЧИПС
Каждый банк-участник ЧИПС имеет терминальный (конечный) компьютер, связанный через арендованные телефонные линии с центральным Ч И ПС-компьютером, через который он может напрямую посылать и получать платежные послания. Центральный ЧИПС-компьютер немедленно обрабатывает (проводит по счетам) все такие послания. Затем в 4 ч 30 мин пополудни по нью-йоркскому времени (т.е. в 16 ч 30 мин) он отсылает каждому банку-участнику детальные отчеты о платежах, сделанных и полученных ими в течение дня. Распечатка такого отчета также показывает брутто-позицию банка против всей системы ЧИПС, брутто- и нетто-позиции каждого банка-члена против его расчетного ЧИПС-банка, и наконец, нетто-нетто-позицию расчетного банка - т.е. ту сумму долларов, которую он должен уплатить на счет ЧИПС или получить с него согласно окончательному расчету по ЧИПС. Кроме того, используя процедуру нетгинга дебетов и кредитов, ЧИПС-отчет показывает нетто-позицию каждого банка-участника против каждого другого участвующего банка и системы в целом.
После получения ЧИПС-цифр в 4 ч 30 мин пополудни те участники системы, которые не являются расчетными банками, производят окончательный расчет по своим счетам в одном из расчетных банков. Далее каждый расчетный банк, который на нетто-нетто базисе имеет общее дебетовое сальдо против ЧИПС, отсылает через систему "FedWire" на расчетный счет системы, который ЧИПС поддерживает в Федеральном резервном банке Нью-Йорка, сумму, требуемую для его покрытия. Наконец, после того, как ЧИПС получит эти деньги, она, в свою очередь, разошлет их вновь через систему "FedWire" на счета расчетных банков, завершив день с общим кредитовым сальдо на нетто-нетто базисе против ЧИПС. Деньги от расчетных банков с нетто-нетто дебетовым сальдо поступают на ЧИПС-счет к 5 ч 30 мин пополудни, а к расчетным банкам с нетто-нетто кредитовыми сальдо они поступят к 6 ч пополудни. В этот момент остаток на ЧИПС-счете в Федеральном резервном банке Нью-Йорк-сити вернется к нулю.