Увеличение объема продаж путем создания отдела по работе с розничными сетями и входа в них (стр. 4 из 5)

Две итоговые строки «Кэш-фло» отражают баланс наличности на начало и конец каждого периода. Баланс наличности позволяет судить о возможности предприятия генерировать достаточное количество денежных средств для покрытия обязательств. В случае дефицита средств, требуется привлечение дополнительных источников финансирования в виде заемного или собственного капитала.

Строка «Баланс наличности на конец периода» в таблице «Кэш-фло» отражает денежные средства на счетах предприятия.

В табл. 12 показан «Кэш-фло».

Плановый баланс денежных средств положительный, т.е. проект не будет ощущать дефицита денежных средств в течение планируемого периода. «Кэш-фло» в данном проекте имеет тенденцию роста.

В табл. 13 приведены интегральные показатели эффективности проекта.

Главная задача показателей эффективности инвестиций – оценка привлекательности проекта.

Ставка дисконтирования годовая (Dгод) – процентная ставка, используемая для приведения ожидаемых будущих доходов (расходов) к текущей стоимости. Ориентир при выборе годовой ставки дисконтирования – годовые процентные ставки по банковским вкладам, государственным ценным бумагам или другим альтернативным возможностям надежного вложения денег.

Ставка дисконтирования используется при расчете следующих показателей эффективности инвестиций: дисконтированный период окупаемости DPB, чистый приведенный доход NPV, индекс прибыльности PI, внутренняя норма рентабельности IRR, модифицированная внутренняя норма рентабельности MIRR.


Таблица 12

План движения денежных средств («Кэш-фло»), руб.

Строка

6.2011

3кв. 2011 г.

4кв. 2011 г.

1кв. 2012 г.

2кв. 2012 г.

3кв. 2012 г.

4кв. 2012 г.

1кв. 2013 г.

4-5.2013

Поступления от продаж 1896011,84 8712766,91 14220088,80 20930193,20 20777130,28 21725137,50 23700150,00 16590105,00
Затраты на материалы и комплектующие 1635532,16 7515781,38 12266491,20 18054741,73 17922706,32 18740471,75 20444151,00 14310905,70
Затраты на сдельную заработную плату
Суммарные прямые издержки 1635532,16 7515781,38 12266491,20 18054741,73 17922706,32 18740471,75 20444151,00 14310905,70
Общие издержки 4000,00 12000,00 12000,00 12000,00 12000,00 95510,00 262530,00 262530,00 175020,00
Затраты на персонал 76000,00 228000,00 228000,00 228000,00 228000,00 228000,00 228000,00 228000,00 152000,00
Суммарные постоянные издержки 80000,00 240000,00 240000,00 240000,00 240000,00 323510,00 490530,00 490530,00 327020,00
Вложения в краткосрочные ценные бумаги
Доходы по краткосрочным ценным бумагам
Другие поступления
Другие выплаты
Налоги 19760,00 70980,00 59280,00 463812,91 906581,83 1068750,49 876646,82 1052345,10 701718,49
Кэш-фло от операционной деятельности -99760,00 -50500,32 897705,53 1249784,69 1728869,64 1462163,47 1617488,93 1713123,90 1250460,81
Затраты на приобретение активов
Другие издержки подготовительного периода 92800,00 1047120,00
Поступления от реализации активов
Приобретение прав собственности (акций)
Продажа прав собственности
Доходы от инвестиционной деятельности
Кэш-фло от инвестиционной деятельности -92800,00 -1047120,00
Собственный (акционерный) капитал
Займы 1300000,00
Выплаты в погашение займов 205263,16 205263,16 205263,16 205263,16 205263,16 205263,16 68421,05
Выплаты процентов по займам 49434,21 40710,53 31986,84 23263,16 14539,47 5815,79
Лизинговые платежи
Выплаты дивидендов
Кэш-фло от финансовой деятельности 1045302,63 -245973,68 -237250,00 -228526,32 -219802,63 -211078,95 -68421,05
Баланс наличности на начало периода 250000,00 57440,00 5122,31 656854,16 1669388,85 3169732,17 4412093,02 5818503,00 7463205,84
Баланс наличности на конец периода 57440,00 5122,31 656854,16 1669388,85 3169732,17 4412093,02 5818503,00 7463205,84 8713666,65

Таблица 13

Интегральные показатели эффективности проекта


ДОБАВИТЬ КОММЕНТАРИЙ  [можно без регистрации]
перед публикацией все комментарии рассматриваются модератором сайта - спам опубликован не будет

Ваше имя:

Комментарий

Хотите опубликовать свою статью или создать цикл из статей и лекций?
Это очень просто – нужна только регистрация на сайте.

Copyright © MirZnanii.com 2015-2018. All rigths reserved.