| Показатели | Ед.измер. | Годы (периоды) проекта | В среднем за год | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | |||
| 1. Объем продаж скутеров Yamaha | шт. | 22 | 17 | 18 | 45 | 55 | 31,4 |
| 2. Объем продаж скутеров Vespa | шт. | 21 | 23 | 15 | 35 | 70 | 32,8 |
| 3. Объем продаж скутеров Honda | шт. | 24 | 23 | 45 | 86 | 70 | 49,6 |
| 4. Объем продаж скутеров Suzuki | шт. | 22 | 24 | 34 | 60 | 68 | 41,6 |
| 5. Объем продаж скутеров Honling | шт. | 22 | 35 | 43 | 66 | 76 | 48,4 |
| 6. Объем продаж скутеров Mitsubishi | 17 | 27 | 48 | 55 | 70 | 43,4 | |
| 7. Объем продаж скутеров BMW | шт. | 23 | 32 | 45 | 66 | 71 | 47,4 |
| 8. Плановая среднегодовая цена скутера Yamaha | Млн.руб/шт | 0,020 | 0,020 | 0,020 | 0,020 | 0,020 | Х |
| 9. Плановая среднегодовая цена скутера Vespa | Млн.руб/шт | 0,025 | 0,025 | 0,025 | 0,025 | 0,025 | Х |
| 10. Плановая среднегодовая цена скутера Honda | Млн.руб/шт | 0,030 | 0,030 | 0,030 | 0,030 | 0,030 | Х |
| 11. Плановая среднегодовая цена скутера Suzuki | Млн.руб/шт | 0,027 | 0,027 | 0,027 | 0,027 | 0,027 | Х |
| 12. Плановая среднегодовая цена скутера Honling | Млн.руб/шт | 0,029 | 0,029 | 0,029 | 0,029 | 0,029 | Х |
| 13. Плановая среднегодовая цена скутера Mitsubishi | Млн.руб/шт | 0,028 | 0,028 | 0,028 | 0,028 | 0,028 | Х |
| 14. Плановая среднегодовая цена скутера BMW | Млн.руб/шт | 0,027 | 0,027 | 0,027 | 0,027 | 0,027 | Х |
| 15.Объем реализации новой продукции в плановых ценах | мил/год | 4,019 | 6,89 | 8,76 | 13,359 | 15,83 | 9,7716 |
| 16. Цена покупки данного объема у производителя | мил/год | Х | 2,775 | 3,317 | 7,383 | 8,463 | 4,3878 |
Прибыль от продаж: 5,384-3,636= 1,748 мил/р
Срок окупаемости по прибыли от продаж: r=5,7143/1,748 =3,2 (лет)
Чистая прибыль: 1,748 -(1,748 *0,24)= 1,32 мил/р.
Срок окупаемости по чистой прибыли: r=5,7143/1,32=4,3 (лет)
Норма прибыли по проекту: I=1,748/5,7143 = 0,30%
6. Источник финансирования проекта
| Показатель | Проект в Зеленогорске | Проект в Выборге |
| Собственные средства, мил. руб. | 2,84 | 2,85 |
| Заемные средства,мил. руб. | 2,84 | 2,85 |
| Доля собственного капитала, % | 50% | 50% |
В данном проекте, фирма будет брать половину суммы из своей чистой прибыли на реализацию проекта. Оставшуюся часть суммы компания получит кредит в банке под 20% в год.
Расчет чистой текущей стоимости, внутренней нормы прибыли для Выборга
| Наименование | Ед.измер | Года | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | ||
| Денежные поступления | мил/р | 4,019 | 8,89 | 10,76 | 18,239 | 22,83 |
| Затраты | 4,362 | 4,362 | 4,362 | 4,362 | 4,362 | |
| Прибыль | -0,343 | 4,520 | 6,398 | 13,877 | 18,468 | |
Ро=5,6976
При стоимости заемных денег 20%
NPV=-0,343/(1+0.20)^1+4,520/(1+0,20)^2+6,398/(1+0,20)^3+13,877/(1+0,20)^4+
18,468/(1+0,20)^5-5,6976=20,63-5,6976=14,93 мил/р
При рентабельности активов, среднегодовая ставка 10%(для фирмы в СПб)
NPV=-0,343/(1+0.10)^1+4,520/(1+0,10)^2+6,398/(1+0,10)^3+13,877/(1+0,10)^4+
18,468/(1+0,10)^5-5,6976=29,24-5,6976=23,5 мил/р
Расчет чистой текущей стоимости, внутренней нормы прибыли для Зеленогорска
| Наименование | Ед.измер | Года | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | ||
| Денежные поступления | мил/р | 4,019 | 6,89 | 8,76 | 13,359 | 15,83 |
| Затраты | 3,636 | 3,636 | 3,636 | 3,636 | 3,636 | |
| Прибыль | 0,383 | 1,89 | 5,124 | 9,723 | 12,194 | |
Ро=5,7143
При стоимости заемных денег 20%
NPV=0,383/(1+0.20)^1+1,89/(1+0,20)^2+5,124/(1+0,20)^3+9,723/(1+0,20)^4+
12,194/(1+0,20)^5-5,7143=14,9025-5,7143=9,1882 мил/р.
При рентабельности активов, среднегодовая ставка 10%(для фирмы в СПб)
NPV=0,383/(1+0,10)^1+1,89/(1+0,10)^2+5,124/(1+0,10)^3+9,723/(1+0,10)^4+
12,194/(1+0,10)^5-5,7143=19,951-5,7143=14,2367 мил/р.
7. Оценка эффективности проекта и выбор варианта для внедрения
| № | Финансовые показатели | Ед.измер. | Вариант реализации | |
| Выборг | Зеленогорск | |||
| 1 | Общая площадь помещений | кв.м | 920 | 700 |
| 2 | Численность персонала | чел | 23 | 24 |
| 3 | Инвестиционные затраты по проекту | мил/р | 5,7143 | 5,7143 |
| 4 | Текущие затраты в год | мил/р | 4,362 | 3,636 |
| 5 | Выручка | мил/р | 4,198 | 1,748 |
| 6 | Чистая прибыль по проекту | мил/р | 3,1904 | 1,32 |
| 7 | Срок окупаемости проекта | лет | 1,3 | 3,2 |
| 8 | Простая норма прибыли | % | 0,73 | 0,30 |
| 9 | Чистая текущая стоимость по проекту, NPV | мил/р | 14,93 | 9,1882 |
| 10 | Внутренняя норма прибыли по проекту, IRR | % | 24 | 45 |
По данным таблицы можно сделать вывод, что проект в городе Выборг более эффективен, чем проект в городе Зеленогорска. Новый филиал окупиться через 1,3 года это является очень хорошим показателем в условиях жесткой конкуренции. Фирма начнет получать прибыль, и сможет вкладывать средства в расширение своей деятельности, и выводить на рынок города Выборга новых иностранных производителей, увеличение филиала.