Анализ финансовых результатов деятельности предприятия ОАО "Аквия" (стр. 6 из 8)
Полученные результаты позволяют сделать выводы об изменении уровня рентабельности под влиянием различных факторов.
Затем рекомендуется сделать факторный анализ рентабельности по каждому виду продукции. Уровень рентабельности отдельных видов продукции зависит от изменения среднереализационных цен и себестоимости единицы продукции:
Следует рассчитать влияние этих факторов на изменение уровня рентабельности изделия способом цепной подстановки:
Общее изменение рентабельности по изделию:
∆Rобщ=
В том числе за счет изменения:
1) среднего уровня отпускных цен ∆Rц=
2) уровня себестоимости продукции ∆Rс=
Аналогичные расчеты делаются по каждому виду товарной продукции, чтобы выявить какие виды продукции на предприятии более доходные, как изменился уровень рентабельности и какие факторы на это повлияли. См. форму табл. 4.
Таблица 4 - Факторный анализ рентабельности отдельных видов продукции
| Вид продукции | Цена, руб | Себестоимость, руб | Рентабельность, % | Изменение рентабельности, % | ||||||
| t0 | t1 | t0 | t1 | t0 | tусл | t1 | общее | В том числе за счет | ||
| цены | себестоимости | |||||||||
| А | ||||||||||
| Б | ||||||||||
| и т.д | ||||||||||
Необходимо также более детально изучить причины изменения среднего уровня цен и способом пропорционального деления рассчитать их влияние на уровень рентабельности. [15 c. 232]
Дальше нужно установить, за счет каких факторов изменилась себестоимость единицы продукции, и аналогичным образом определить их влияние на уровень рентабельность.
Такие расчеты производятся по каждому виду продукции (услуг), что позволяет точнее оценить работу хозяйствующего субъекта и полнее выявить внутрихозяйственные резервы роста рентабельности на анализируемом предприятии.
Глава 3. Практика анализа финансовых результатов деятельности предприятия на примере ОАО «Аквия»
Рассмотрев теоретические аспекты темы "Анализ финансовых результатов деятельности предприятия", перейдем к практической части настоящей работы, а именно, проведем анализ финансовых результатов ОАО «Аквия».
3.1 Анализ прибыли от реализации продукции
Анализ прибыли от реализации товаров и услуг можно провести на основе следующих данных по предприятию, полученных из его отчетов о прибылях и убытках за базисный (предыдущий) период и отчетный год, сведенных в табл. 5 [11 c.96.
Таблица 5 – Данные о динамике прибыли от реализации продукции по предприятию за базисный и отчетный период
| № п/п | Показатели | За базисный период, тыс. руб. | За отчетный период | Отклонение от базисного периода | |
| в сумме | в % | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | ||
| 1 | Выручка-нетто | 85085 | 96008 | +10923 | +12,8 |
| 2 | Себестоимость проданной продукции | 58619 | 61893 | +3274 | +5,6 |
| 3 | Коммерческие расходы | 9408 | 12115 | +2707 | +28,8 |
| 4 | Управленческие расходы | 5905 | 5120 | -785 | -13,3 |
| 5 | Прибыль (убыток) от продаж | 11153 | 16880 | +5727 | +51,3 |
| 6 | Индекс изменения цен отчетного периода к базисному | 1,0 | 1,1 | +0,1 | +10 |
| 7 | Объем реализации в сопоставимых ценах (96008/1,1) | 85085 | 87280 | +2195 | +2,5798 |
Фактический объем продаж по предприятию за отчетный период в ценах базисного периода составил 87280 тыс. руб. (96008/1,1). С учетом этого изменение объема продаж за анализируемый период составило 102,579% (87280/85085*100), т. е. произошло увеличение объема реализованной продукции на 2,579%.
За счет роста объема реализации продукции прибыль от реализации продукции, товаров, работ и услуг (прибыль от продаж) увеличилась на 288 тыс. руб. (11153-0,02579)
Для определения влияния цен реализации продукции, товаров, работ и услуг на изменение прибыли необходимо сопоставить объем продаж отчетного периода, выраженный в ценах отчетного и базисного периода, это влияние равно 8 728 тыс. руб. (96008-87280).
Влияние данного фактора можно также определить путем умножения объема реализации отчетного года, выраженного в ценах базисного периода, на прирост индекса цен, оно равно + 8 728 тыс. руб. (87280*0,1).
Влияние изменения коммерческих и управленческих расходов на прибыль можно определить сопоставлением их величины в отчетном и базисном периодах. За счет увеличения размера коммерческих расходов прибыль снизилась на 2707 тыс. руб. (12115-9408) и за счет сокращения размера управленческих расходов прибыль возросла на 785 тыс. руб. (5120-5905).
На изменение прибыли от реализации оказывает влияние изменения структуры ассортимента реализованной продукции.
Прибыль отчетного периода, исходя из себестоимости и цен базисного периода, определим на примере предприятия, пересчитав себестоимость базисного периода по индексу изменения цен, соответственно, прибыль отчетного периода, рассчитанная по базисной себестоимости и базисным ценам, будет равняться (табл. 6):
Таблица 6 – Расчет прибыли отчетного периода исходя из себестоимости и цен базисного периода
| № п/п | Показатель | Значение показателя, тыс. руб. |
| 1 | Выручка-нетто от реализации отчетного периода в ценах базисного периода (стр.7, гр.4, табл. 5). | 87280 |
| 2 | Фактически реализованная продукция, рассчитанная по базисной себестоимости (стр. 2, гр.3, табл.5*стр.7, гр.4, табл5/стр.1, гр.3, табл.5) 58619*87280/85085=58619*1,02579 | 60131 |
| 3 | коммерческие расходы базисного периода | 94008 |
| 4 | Управленческие расходы базисного периода | 5905 |
| 5 | Прибыль отчетного периода, рассчитанная по базисной себестоимости и базисным ценам. Стр. 1 -(стр. 2 + стр.3 + стр. 4)=87280-60131-9408-5905 | 11836 |
Таким образом, влияние сдвигов в структуре ассортимента на величину прибыли от реализации равно: 11836 – (11153*1,02579) = + 395 тыс. руб.
Произведенный расчет показывает, что в составе реализованной продукции увеличился удельный вес продукции с более высоким уровнем доходности.
Влияние изменения себестоимости реализованной продукции на прибыль можно определить, сопоставляя себестоимость реализованной продукции отчетного периода с затратами базисного периода, пересчитанными на изменение объема реализации: 61893 – 58619*1,02579 = + 1762 тыс. руб.
Себестоимость реализованной продукции увеличилась, следовательно, прибыль от реализации продукции снизилась на ту же сумму.
Общее влияние всех перечисленных факторов, рассчитываемое как их алгебраическая сумма, равно, тыс. руб.:
изменение объема реализации +288
изменение структуры ассортимента +395
изменение себестоимости -1762
изменение цен реализации +8728
изменение величины коммерческих расходов -2707
изменение величины управленческих расходов +785
общее влияние факторов +5727
К снижению прибыли (на 1762 тыс. руб.) привело удорожание себестоимости реализованной продукции, которое произошло в основном за счет повышения цен на сырье и материалы, что видно из материалов дополнительного анализа первичных документов. Снижение прибыли обусловлено также увеличением коммерческих расходов (2707 тыс. руб.). Увеличение прибыли связано с ростом объема реализации (288 тыс. руб.), позитивными сдвигами в структуре продукции (395 тыс. руб.), а также сокращением управленческих расходов (785 тыс. руб.) и повышением уровня цен на реализованную продукцию (8728 тыс. руб.).
В ходе дальнейшего анализа необходимо тщательно изучить действие каждого из перечисленных факторов.
Так, изменение уровня цен на реализованную продукцию зависит от проводимой предприятием ценовой политики. Ценовая политика оказывает влияние на прибыль и финансовое состояние предприятия путем формирования имиджа предприятия у потребителей и стимулирования продвижения товаров и услуг на рынки сбыта.
3.2 Анализ рентабельности продаж
Проанализируем изменение рентабельности продаж ОАО «Аквия» в отчетном году в сравнении с предыдущим годом, сведя исходные данные и расчеты в табл. 7.
Таблица 7 – Исходные данные и расчет рентабельности продаж по различным составляющим прибыли предприятия
| Показатели | Предыдущий год | Отчетный год в фактически действующих ценах на продукцию и ресурсы | Отчетный год в ценах предыдущего года на продукцию и ресурсы | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | |
| 1 | Стоимость (выручка-нетто) реализованной продукции, тыс. руб. | 85 085 | 96 008 | 87 280 |
| 2 | то же в % к предыдущему году | 100 | 112,84 | 102,58 |
| 3 | Себестоимость реализованной продукции, включая коммерческие и управленческие расходы, тыс. руб. | 73 932 | 79 128 | 60 131 |
| 4 | то же в % к предыдущему году | 100 | 107,03 | 81,33 |
| 5 | Прибыль от продаж (стр.1-стр.3), тыс. руб. | 11 153 | 16 680 | 27 149 |
| 6 | то же в % к предыдущему году | 100 | 149,56 | 243,42 |
| 7 | Сальдо прочих доходов и расходов, тыс. руб. | 150 | 400 | 250 |
| 8 | то же в % к предыдущему году | 100 | 266,67 | 166,67 |
| 9 | Прибыль до налогообложения (стр. 5+стр.7), тыс. руб. | 11 303 | 17 080 | 27 399 |
| 10 | то же в % к предыдущему году | 100 | 151,11 | 242,4 |
| 11 | Налог на прибыль по ставке 24%, тыс. руб. (стр.9 * 0,24) | 2 713 | 4 099 | 6 561 |
| 12 | то же в % к предыдущему году | 100 | 151,09 | 241,84 |
| 13 | Экономические санкции за счет прибыли, тыс. руб. | 600 | 300 | 300 |
| 14 | то же в % к предыдущему году | 100 | 50 | 50 |
| 15 | Чистая прибыль, руб. (стр.9-стр.11-стр.13) | 7 990 | 12 681 | 20 478 |
| 16 | то же в % к предыдущему году | 100 | 158,71 | 256,3 |
| 17 | Рентабельность продаж по прибыли от продаж, % (стр.5/стр.1*100) | 13,11 | 17,37 | 31,11 |
| 18 | Рентабельность продаж по прибыли до налогообложения, %. (стр.9/Стр.1*100) | 13,28 | 17,79 | 31,39 |
| 19 | Рентабельность продаж по чистой прибыли, % (стр. 15/стр.1*100) | 9,39 | 13,21 | 23,46 |
Сопоставляя данные отчетов о прибылях и убытках за отчетный период и предыдущие годы, можно увидеть, что стоимость реализованной продукции выросла в 1,13 раза, а себестоимость реализованной продукции увеличилась меньшими темпами – в 1,07 раза, соответственно прибыль от продаж возросла в 1,5 раза.