• Современное состояние. Основной признак этого этапа — централизованное регулирование кредитных отношений в экономике со стороны государства в лице центрального банка. Появление первых общенациональных государственных кредитных институтов, наделенных монопольными функциями по координации и нормативно-методическому обеспечению кредитно-денежных отношений, содействовало формированию полноценной системы безналичного денежного обращения, а также существенному расширению перечня услуг и операций коммерческих банков, например, по обслуживанию фондового рынка. В дальнейшем деятельность центральных банков развивалась по направлению прежде всего использования кредитных рычагов в качестве одного из наиболее эффективных регуляторов рыночной экономики, что потребовало определенного ужесточения контроля с их стороны за работой негосударственных кредитных организаций. Наконец, развитие информационных технологий в экономике, формирование глобальных банковских сетей, компьютерных коммуникаций и баз данных позволили вывести кредитные отношения на принципиально новый качественный уровень в части как техники обслуживания клиента, так и распространения их на все сферы финансовой деятельности, в том числе — на международных рынках[2].
Ссудный капитал является особым видом капитала, имеющий свой кругооборот, отличный от кругооборота промышленного и торгового капитала. Главные отличия ссудного капитала от промышленного и торгового следующие:
1) ссудный капитал есть капитал-собственность в противоположность капиталу-функции. Капитал-функция — это капитал, функционирующий в промышленности или торговле. Ссудный же капитал сам по себе не функционирует, не вкладывается в предприятие. Ссудный капиталист является только собственником денежного капитала, отдаваемого в ссуду;
2) ссудный капитал есть капитал как товар. Ссудный капитал выступает в виде своеобразного товара, который ссудные капиталисты продают функционирующим предпринимателям. При этом передаются не просто деньги, а деньги в качестве капитала, т.е. стоимость, приносящая прибыль;
3) ссудный капитал имеет особую форму движения. Кругооборот промышленного капитала осуществляется по формуле Д—Т... П...Т'—Д'. Движение торгового капитала осуществляется по формуле Д—Т—Д'. Ссудный капитал не выступает ни в производительной, ни в товарной форме. Он во все время движения находится в денежной форме. Его движение выражается формулой Д—Д' и исчерпывается отдачей денежного капитала в ссуду и возвратом его с процентами;
4) ссудный капитал представляет собой наиболее фетишистскую форму капитала. В его движении возникает видимость какого-то самовозрастания денег. Способность давать прирост представляется присущей деньгам как таковым. На самом же деле деньги дают прирост лишь потому, что в руках заемщиков они превращаются в действительный капитал, который используется для получения прибыли;
5) ссудный капитал является паразитической формой капитала. Ссудный капиталист не выполняет организаторских и управленческих функций в сфере предпринимательской деятельности. Этим занимаются функционирующие капиталисты, занявшие на определенный срок ссуду;
6) движение ссудного капитала основано на кругообороте промышленного капитала. Все движение капитала, отданного в ссуду, может быть выражено следующим образом: Д—Д—Т...П...Т'—Д'—Д". Здесь первый акт представляет собой отдачу денежного капитала в ссуду, последний акт представляет возврат этого капитала с процентами. А вся промежуточная часть есть кругооборот промышленного капитала в руках заемщика[3].
Ссудный капитал, обособился от промышленного капитала, что было обусловлено прежде всего закономерностями кругооборота капитала в процессе обществ, воспроизводства: на одних участках временно высвобождаются денежных средства, на других—временно возникает дополнительная, потребность в них. Ссудный капитал существенно отличается от денежного капитала — особой функциональной формы, в которой (наряду с формами производительного и товарного капитала) выступает промышленный капитал. Денежный капитал используется промышленным капиталистом просто как деньги, т. е. как средство для покупки товаров. Он принимает форму капитала лишь в рамках всего процесса воспроизводства, т. к. «...акт, который совершает капитал как деньги, служит введением к капиталистическому процессу производства». Ссудный капитал с самого начала выступает как капитал-собственность, как стоимость, способная приносить прибавочную стоимость. Он становится товаром особого рода, товаром является сам капитал. Потребительная стоимость этого специфического товара в отличие от обычных товаров состоит в способности «...производить прибыль, функционировать в качестве капитала и в качестве такового производить при средних условиях среднюю прибыль», приносить доход в форме процента. Его стоимость также отлична от стоимости обычных товаров: она выражается в проценте, который, воплощая прибавочную стоимость, приносимую ссудным капиталом его владельцу, служит «...иррациональной формой цены, совершенно противоречащей понятию цены товара».
Выступая как особый элемент в системе товарно-денежного отношений капитализма ссудный капитал имеет и специфическую форму отчуждения, отличную от отчуждения обычных товаров. Последние обращаются посредством купли-продажи, тогда как ссудный капитал передаётся в ссуду. «Эта отдача в ссуду,— отмечал К. Маркс—является таким образом соответственной формой для отчуждения стоимости как капитала, а не как денег или товара». При отдаче денег в ссуду как капитала сделка носит односторонний характер: сначала кредитор передаёт деньги заёмщику, а затем по истечении определенного срока эта стоимость возвращается к нему с процентами. Одна и та же денежная сумма используется в качестве капитала и кредитором и
заёмщиком[4].
1.2. Принципы и функции кредита
Кредитные отношения в экономике базируются на определенной методологической основе, одним из элементов которой выступают принципы, строго соблюдаемые при практической организации любой операции на рынке ссудных капиталов. Эти принципы стихийно складывались еще на первом этапе развития кредита, а в дальнейшем нашли прямое отражение в общегосударственном и международном кредитном законодательствах.
· Возвратность кредита. Этот принцип выражает необходимость своевременного возврата полученных от кредитора финансовых ресурсов после завершения их использования заемщиком. Он находит свое практическое выражение в погашении конкретной ссуды путем перечисления соответствующей суммы денежных средств на счет предоставившей ее кредитной организации (или иного кредитора), что обеспечивает возобновляемость кредитных ресурсов банка как необходимого условия продолжения его уставной деятельности. В отечественной практике кредитования в условиях централизованной плановой экономики существовало неофициальное понятие "безвозвратная ссуда". Эта форма кредитования имела достаточно широкое распространение, особенно в аграрном секторе, и выражалась в предоставлении государственными кредитными учреждениями ссуд, возврат которых изначально не планировался из-за кризисного финансового состояния заемщика. По своей экономической сущности безвозвратные ссуды являлись скорее дополнительной формой бюджетных субсидий, осуществляемых через посредничество государственного банка, что традиционно осложняло кредитное планирование и вело к постоянной фальсификации расходной части бюджета.
· Принцип срочности кредита отражает необходимость его возврата не в любое приемлемое для заемщика время, а в точно определенный срок, зафиксированный в кредитном договоре или заменяющем его документе. Нарушение указанного условия является для кредитора достаточным основанием для применения к заемщику экономических санкций в форме увеличения взимаемого процента, а при дальнейшей отсрочке (в нашей стране — свыше трех месяцев) — предъявления финансовых требований в судебном порядке. Частичным исключением из этого правила являются так называемые онкольные ссуды, срок погашения которых в кредитном договоре изначально не определяется. Эти ссуды, достаточно распространенные в XIX—начале XX вв., в современных условиях практически не применяются, прежде всего из-за создаваемых ими сложностей в процессе кредитного планирования. Кроме того, договор об онкольном кредите, не определяя фиксированный срок его погашения, четко устанавливает время, имеющееся в распоряжении заемщика с момента получения им уведомления банка о возврате полученных ранее средств, что в какой-то степени обеспечивает соблюдение рассматриваемого принципа.
· Платность кредита (ссудный процент). Этот принцип выражает необходимость не только прямого возврата заемщиком полученных от банка кредитных ресурсов, но и оплаты права на их использование. Экономическая сущность платы за кредит отражается в фактическом распределении дополнительно полученной за счет его использования прибыли между заемщиком и кредитором. Практическое выражение рассматриваемый принцип находит в процессе установления величины банковского процента, выполняющего три основные функции:
перераспределение части прибыли юридических и дохода физических лиц;
регулирование производства и обращения путем распределения ссудных капиталов на отраслевом, межотраслевом и международном уровнях;