Уровень среднемесячной ставки в реальном выражении снизился в 2,1 раза до 1,4 % в 2003 году против 2,8 % в 2002 году.
Динамика средних процентных ставок финансового рынка Республики Беларусь отражена в таблице 3.1. [3, с.8]:
Таблица 3.1.
| Январь 2003 года | Июнь 2003 года | Январь 2004 года | |
| 1. Объявленная ставка рефинансирования Национального банка Республики Беларусь, % | 38 | 34 | 28 |
| 2. Средняя процентная ставка по депозитам в иностранной валюте, % | 21,5 | 17,7 | 15,1 |
| 3. Средняя процентная ставка по срочным депозитам в национальной валюте, %юридическим лицамфизическим лицам | 37,9 34,6 38,7 | 33,8 28,7 34,9 | 25,4 22,9 26,3 |
| 4. Средняя процентная ставка по кредитам в национальной валюте, %юридическим лицамфизическим лицам | 29,4 48,1 21,7 | 25,1 39,2 17,8 | 20,5 30,6 18,7 |
Регулируя процентные ставки по своим операциям, Национальный банк придерживается определенных принципов и подходов. Среди основных принципов в установлении процентных ставок можно выделить следующие:
- формирование коридора для колебаний процентных ставок на рынке;
- положительность ставок по инструментам поддержки ликвидности в реальном выражении;
- превышение доходности по рублевым инструментам над доходностью по иностранной валюте;
- стимулирование банков к сокращению сроков и объемов заимствования в Национальном банке;
- плавность перехода от одной ставки к другой;
- дифференциация ставок по уровням, срокам и направлениям поддержки ликвидности.
Строгое следование данным принципам и подходам в процентной
политике стимулирует банковскую систему к эффективному перераспределению денежных средств и формированию ресурсной базы без участия централизованных ресурсов Национального банка.
Таким образом, чем активнее будет проводиться либерализация экономических отношений и соответственно усиливаться конкуренция в экономике, тем устойчивее будет функционировать финансовый рынок страны, тем более четко проявится система каналов влияния монетарных методов регулирования экономического развития, тем эффективнее будут внедряться механизмы денежно-кредитной политики Национального банка, включая процентное регулирование как один из самых важных элементов данного механизма.
Завершая проведенное курсовое исследование, следует повторить, что процентные (учетные) ставки, устанавливаемые центральными банками, - являются одним из важнейших инструментов, с помощью которого осуществляется внутренняя и внешняя экономическая политика. Коммерческие банки устанавливают ставки процентов, ориентируясь на учетные ставки, принятые в центральных банках своих стран.
Банковский процент – часть прибыли, которую заемщик выплачивает кредитору за взятый в ссуду денежный капитал, он определяется как «иррациональная форма цены» ссудного капитала; процент выражает отношения между кредитором и заемщиком и выступает в форме определенной процентной ставки. Банковский процент выполняет такие функции как перераспределительную, регулирующую и функцию сохранения ссудного фонда.
Банковские проценты классифицируются по содержанию, по методу установления процентных ставок и по способам взыскания. Современные подходы к формированию процентной ставки основываются фактически на четырех классических теориях процента, сформулированных К. Векселем, И. Фишером, Дж.М. Кейнсом, Д. Хиксом. Основой процентных ставок денежного рынка является официальная ставка центрального банка - ставка рефинансирования - уровень платы за кредитные ресурсы, предоставляемые центральным банком другим банкам (кредитным учреждениям).
Депозитный процент – плата банков (кредитных учреждений) за хранение денежных средств, ценных бумаг и других материальных ценностей на счетах, в депозитариях, хранилищах; выражает отношения двух участников кредитной сделки. Депозитная политика представляет собой комплекс мер, направленных на мобилизацию банками денежных средств юридических и физических лиц, а также госбюджета в форме вкладов (депозитов) с целью их последующего взаимовыгодного использования.
Основными документами, которые определяют основы установления и регулирования процентных ставок по операциям Национального банка, являются Банковский кодекс Республики Беларусь, основные направления денежно-кредитной политики Республики Беларусь, а также ежегодно разрабатываемый и принимаемый внутренний документ Национального банка – принципы регулирования текущей ликвидности банковской системы.
В Республике Беларусь основными инструментами процентной политики Национального банка являются базовая ставка рефинансирования и ставки по операциям Национального банка на финансовом рынке.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
1. Банки и банковские операции: учебник для вузов / Е.Ф. Жуков, Л.М. Максимова, О.М. Маркова и др.; Под ред. Е.Ф. Жукова. – М.: Банки и биржи; ЮНИТИ, 1997. - 351с.
2. Банковские операции: Учеб. пособие для сред. спец. учеб. заведений / Пупликов С.И., Коноплицкая М.А., Шмарловская С.С., Быковская Е.В.; Под общ. ред. Пупликов С.И. – Мн.: Выш. шк., 2003. – 351с.
3. Василенко С. Белорусские банки: портрет накануне передела рынка. // Валютное регулирование и ВЭД. – 2003. - № 4. – С.7-11.
4. Деньги, кредит, банки: Справ. пособие / Г.И. Кравцова, Б.С. Войтешенко, Е.И. Кравцов и др.: Под общ. ред. Г.И. Кравцовой. – Мн.: Меркаванне, 1994. – 270с.
5. Деньги. Кредит. Банки: Учебник для вузов / Е.Ф. Жуков, Л.М. Максимова, А.В. Печникова и др.; Под ред. проф. Е.Ф. Жукова. – М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1999. – 622с.
6. Деньги, кредит, банки: Учеб. / Г.И. Кравцова, Г.С. Кузьменко, Е.И. Кравцов и др.; Под ред. Г.И. Кравцовой. – Мн.: БГЭУ, 2003. – 527с.
7. Жаботинская Е.И. Экономика и банковский сектор. // Деньги и кредит. – 2003. - № 2. – С.27-31.
8. Макконнелл К.Р., Брю С.Л. Экономикс: Принципы, проблемы и политика. В 2 т.: Пер. с англ. 11-го изд. Т.1. – М.: Республика, 1992. – 399с.
9. Носонова И., Жуковец О. Банковская система Беларуси: результаты и тенденции. // Финансы. Учет. Аудит. – 2004. - № 1. – С.71-74.
10. Общая теория денег и кредита: Учебник / Под ред. Проф. Е.Ф. Жукова. – М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1995. – 304с.
11. Организация деятельности коммерческих банков: Учебник / Г.И. Кравцова, Н.К. Василенко, И.К. Козлова и др.; Под ред. Г.И. Кравцовой. 2-е изд., перераб. и доп. – Мн.: БГЭУ, 2002. – 504с.
12. Перепечко С. Подходы Национального банка к формированию процентных ставок по операциям. // Банковский вестник. – 2002. - № 28. – С.17-25.
13. Саморуков Ю., Мойсейчик Г. Банковский кредит как двигатель национальной экономики. // Финансы. Учет. Аудит. – 2003. - № 5. – С.76-78.
14. Саркисянц А. О роли банков в экономике. // Впросы экономики. – 2003. - № 3. – С.91-102.
15. Тарасов В. Влияние процентной политики на реальный сектор экономики. // Банковский вестник. – 2003. - № 28. – С.23-28.
16. Тарасов В.И. Деньги, кредит, банки: Учебное пособие. – Мн.:Мисанта, 2003. – 512с.
17. Тихомирова Е.В. Кредитные операции окммерческих банков. // Деньги и кредит. – 2003. - № 9. – С.39-46.
18. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник / Колл. авт.: Бурмистрова Л.А., Володин А.А., Ефимова Н.П., Жилина А.И.; Под ред. Самсонов Н.Ф. – М.: ИНФРА-М, 2001. – 447с.
19. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник / М.В. Романовский и др.; Под ред. М.В. Романовского, О.В. Врублевской. М.: Юрайт-М, 2001. – 543с.
20. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учебник для вузов / Л.А. Дробозина, Л.П. Окунева, Л.Д. Андросова и др.; Под ред. проф. Л.А. Дробозиной. – М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997. – 479с.
| Признак классификации | Вид ссудного процента |
| 1 | 2 |
| По формам кредита | БанковскийПо государственному кредитуКоммерческийПо лизингуПотребительский и т.д. |
| По видам кредитора | Коммерческих банковЦентрального банкаСпециализированных финансово-кредитных учрежденийЛомбардов и др. |
| По срокам кредитования | По краткосрочным ссудамПо среднесрочным ссудамПо долгосрочным ссудам |
| По видам операций кредитора | ДепозитныйПо ссудамУчетныйСтавка рефинансирования |
| По методам установления процентных ставок | Фиксированный (твердый)ПлавающийБазисный (базовый)Дисконтный |