Оценка кредитоспособности предприятия банком на примере ХК Трансмаш (стр. 4 из 6)
где ДС – денежные средства и их эквиваленты;
КП – краткосрочные пассивы.
По данным бухгалтерского баланса (Приложение 2) найдем значения коэффициентов абсолютной ликвидности предприятия ОАО ХК «Трансмаш» за 2008 и 2009 гг. и представим их в таблице 2.
Таблица 2 – Коэффициенты абсолютной ликвидности ОАО ХК «Трансмаш»
| Показатели | 01.01.08 | 01.01.09 | Отклонение | |
| тыс. руб. | темп роста | |||
| 1.Денежные средства | 173 | 92 | -81 | 0,53 |
| 2.Краткосрочные пассивы | 720379 | 834875 | 114496 | 1,16 |
| 3.Коэффициент абсолютной ликвидности | 0,00024 | 0,00011 | 0,46 | |
Таким образом, за период с 2008 по 2009 гг. показатель денежных средств уменьшился почти в два раза, а краткосрочные обязательства возросли в 1,16 раза. Соответственно, очень низкий коэффициент абсолютной ликвидности на 01.01.08 (0,00024) уменьшился за год более, чем в два раза и стал равный 0,00011.
2. Коэффициент промежуточного покрытия (быстрой ликвидности) показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить за счет денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и дебиторских долгов:где ДБ – расчеты с дебиторами
По данным бухгалтерского баланса (Приложение 2) найдем значения коэффициентов промежуточного покрытия предприятия ОАО ХК «Трансмаш» за 2008 и 2009 гг. и представим их в таблице 3.
Таблица 3 – Коэффициенты промежуточного покрытия
ОАО ХК «Трансмаш» за 2009 г.
| Показатели | 01.01.08 | 01.01.09 | Отклонение | |
| тыс. руб. | темп роста | |||
| 1.Денежные средства | 173 | 92 | -81 | 0,53 |
| 2.Дебиторская задолженность | 159692 | 284026 | 124334 | 1,77 |
| 3. Краткосрочные пассивы | 720379 | 834875 | 114496 | 1,16 |
| 4.Коэффициент промежуточного покрытия | 0,22 | 0,34 | 1,54 | |
Таблица 3 показывает, что дебиторская задолженность за 2009 год возросла на 124334 тыс. руб., но и краткосрочная кредиторская задолженность возросла, хотя и на сумму в 114496 тыс. руб., что отразилось на коэффициенте промежуточного покрытия, который за год увеличился в 1.54 раза и стал равен 0,34.
3. Коэффициент текущей ликвидности (общий коэффициент покрытия) НЛО показывает, в какой степени оборотные активы предприятия превышают его краткосрочные обязательства:где II А – итог второго раздела актива баланса.
По данным бухгалтерского баланса (Приложение 2) найдем значения коэффициентов текущей ликвидности предприятия ОАО ХК «Трансмаш» за 2008 и 2009 гг. и представим их в таблице 4.
Таблица 4 – Коэффициент текущей ликвидности ОАО ХК «Трансмаш» за 2009 г.
| Показатели | 01.01.08 | 01.01.09 | Отклонение | |
| тыс. руб. | темп роста | |||
| 1. Итог II раздела актива баланса | 537083 | 630591 | 93508 | 1,17 |
| 2. Краткосрочные пассивы | 720379 | 834875 | 114496 | 1,16 |
| 3. Коэффициент текущей ликвидности | 0,74 | 0,75 | 1,01 | |
Коэффициент текущей ликвидности за 2009 год практически не изменился (0,74 в 2008 году и 0,75 – в 2009 году).
4. Коэффициент соотношения собственных средств и заемных средств Кс , т. е. отношение величины собственных средств к величине обязательств, находится он по формуле:По данным бухгалтерского баланса найдем значения коэффициентов соотношения собственных и заемных средств предприятия ОАО ХК «Трансмаш» за 2008 и 2009 гг. и представим их в таблице 5.
Таблица 5 – Коэффициент соотношения собственных и заемных средств ОАО ХК «Трансмаш»
| Показатели | 01.01.08 | 01.01.09 | Отклонение | |
| тыс. руб. | темп роста | |||
| 1. Долгосрочная задолженность | 2586 | 15404 | 12818 | 5,96 |
| 2. Краткосрочная задолженность | 720379 | 834875 | 114496 | 1,16 |
| 3. Собственный капитал | 241450 | 187479 | -53971 | 0,77 |
| 4. Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала | 0,33 | 0,22 | 0,66 | |
Из таблицы 5 видно, что долгосрочная задолженность предприятия за 2009 год увеличилась на 12818 тыс. рублей, то есть в 5,96 раза, краткосрочная задолженность также увеличилась в 1,16 раза, а вот собственный капитал стал меньше на 53971 тыс. рублей. Отсюда следует, что коэффициент соотношения собственного и заемного капитала уменьшился в 0,66 раза.
5. Рентабельность основной деятельности определяется отношением суммы прибыли к общей сумме пассива по балансу:где П – сумма прибыли за отчетный период (квартал, год);
ƩК – общая сумма пассива.
По данным бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках (Приложение 3) найдем значения рентабельности предприятия ОАО ХК «Трансмаш» за 2008 и 2009 гг. и представим их в таблице 6.
Таблица 6 - Показатели рентабельности ОАО ХК «Трансмаш» за 2009 г.
| Показатели | 2008 г. тыс.руб | 2009 г. тыс. руб. | Отклонения | |
| тыс.руб. | темп роста | |||
| 1. Баланс | 964415 | 1037757 | 73342 | 1,08 |
| 2. Собственный капитал | 241450 | 187479 | -53971 | 0,78 |
| 3. Выручка от реализации | 955642 | 1400011 | 444369 | 1,45 |
| 4. Прибыль от реализации | -202044 | -108069 | 93975 | 0,53 |
| 5. Чистая прибыль | -173437 | -53971 | 119466 | 0,31 |
| 6. Рентабельность активов (капитала) по чистой прибыли | -0,18 | -0,05 | ||
| 7. Рентабельность продаж | -0,21 | -1,34 | ||
| 8. Рентабельность собственного капитала по чистой прибыли | -0,72 | -0,29 | ||
Из таблицы 6 видно, что результатом деятельности исследуемого предприятия как за 2008 год, так и за 2009 год вместо прибыли был убыток. Выручка от реализации достаточно велика (в 2008 году 955642 тыс. руб, а в 2009 году составила 1400011 тыс. рублей), но прибыли от реализации не было (отчет о прибылях и убытках показывает, что достаточно велики такие показатели, как себестоимость продукции и управленческие расходы).
Поэтому рентабельность основной деятельности предприятия, как, впрочем, и другие показатели рентабельности имеют знак минус.
2.3 Определение класса кредитоспособности предприятия ОАО ХК
«Трансмаш» на основе анализа системы коэффициентов
На основе анализа системы коэффициентов можно определить класс кредитоспособности предприятия. Данная методика пользуется широким спросом у Сбербанка РФ.
После того как вычислены основные коэффициенты, необходимо разбить их на категории в зависимости от фактического значения и по следующей формуле рассчитать классность заемщика:
категория коэффициента * вес показателя
На основе суммы балов заемщик относится к одному из классов:
1 класс, если сумма находится в приделах от 1 до 1,05
2 класс – от 1,05 до 2,42
3 класс – больше 2,42.
В таблице 7 представлены нормативные значения коэффициентов и категории показателей.
Таблица 7 – Категории показателей в зависимости от фактических значений
| Коэффициенты | 1 категория | 2 категория | 3 категория |
| К1 | 0,2 и выше | 0,15-0,2 | менее 0,15 |
| К2 | 0,8 и выше | 0,5-0,8 | менее 0,5 |
| К3 | 2,0 и выше | 1,0-2,0 | менее 1,0 |
| К4 | 1,0 и выше | 0,7-1,0 | менее 0,7 |
| К5 | 0,15 и выше | менее 0,15 | нерентаб. |
Определение класса кредитоспособности исследуемого предприятия представлено в таблице 8.