Полный анализ финансовой деятельности ООО ТГ Импульс (стр. 2 из 6)

а) хранящиеся для реализации;

б) находящиеся в процессе производства для реализации;

в) постоянно расходующиеся на производство продукции);

· дебиторская задолженность;

· краткосрочные финансовые вложения (капиталовложения в ценные бумаги, инвестиции и др.);

· денежные средства.

Оборотные активы более ликвидны, чем внеоборотные. Это обусловлено тем, что внеоборотные активы представляют ту часть имущества предприятия, которая не предназначена для продажи, а постоянно используется для производства, хранения и транспортировки продукции. Оборотные активы участвуют в постоянном цикле превращения их в денежные средства. В свою очередь их также можно разделить по степени ликвидности: наиболее ликвидные оборотные активы - денежные средства, ценные бумаги, далее по степени убывающей ликвидности следует дебиторская задолженность, запасы и затраты.

Таблица 2.

Анализ состава и структуры актива баланса

Актив баланса	На начало периода		На конец периода		Абсолютное отклонение, тыс. руб.	Темп роста, %
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу
Иммобилизованные средства (внеоборотные активы)
Нематериальные активы	0,82	0,07%	0	0,00%	-0,82	0,00%
Основные средства	16,46	1,50%	351,4	17,23%	334,94	2134,87%
Незавершенное строительство	0	0,00%	0	0,00%	0	-
Долгосрочные финансовые вложения	0	0,00%	0	0,00%	0	-
Прочие внеоборотные средства	0	0,00%	0	0,00%	0	-
Итого	17,28	1,58%	351,4	17,23%	334,12	2033,56%
Мобильные средства (оборотные активы)
Запасы и затраты	140,3	12,79%	270,74	13,27%	130,44	192,97%
Налог на добавленную стоимость	10,49	0,96%	78,3	3,84%	67,81	746,43%
Дебиторская задолженность	643,65	58,69%	1147,1	56,23%	503,45	178,22%
Краткосрочные финансовые вложения	0	0,00%	0	0,00%	0	-
Денежные средства	284,96	25,98%	192,36	9,43%	-92,6	67,50%
Прочие оборотные активы	0	0,00%	0	0,00%	0	-
Итого	1079,4	98,42%	1688,5	82,77%	609,1	156,43%
Всего активов	1096,68	100,00%	2039,9	100,00%	943,22	186,01%

Анализ финансово-экономического состояния предприятия следует начинать с общей характеристики состава и структуры актива (имущества) и пассива (обязательств) баланса. Анализ актива баланса дает возможность установить основные показатели, характеризующие производственно-хозяйственную деятельность предприятия:

1. Стоимость имущества предприятия, общий итог баланса.

2. Иммобилизованные активы, итог раздела I баланса.

3. Стоимость оборотных средств, итог раздела II баланса.

На основании данных аналитической таблицы №2 можно сделать следующие выводы:

1) Общая стоимость имущества повысилась за отчетный период на 86,01% (100,00-186,01), что свидетельствует о незначительном росте хозяйственной деятельности предприятия.

2) Увеличение стоимости имущества на 943,22 тысяч рублей, сопровождалось внутренними изменениями в активе: при увеличении стоимости основных средств на 334,94 тысячи рублей.

Из всех групп оборотных активов наблюдается отсутствие краткосрочных финансовых вложений.

3) Уменьшение наблюдается в расчетах с денежными средствами — убыток денежных средств составил 67,50%. В начале периода они были равны 284,96 тысячи рублей, а к концу периода уменьшились до 9,43 тысяч рублей, т.е. убыток составил 92,6тысячи рублей.

4)Увеличение стоимости оборотных активов в целом произошло вследствие прироста запасов и затрат на 130,44 тысяч рублей. Увеличилась также дебиторская задолженность на 503,45 тысячи рублей (ее удельный вес в стоимости всех активов составил 56,23%); налог на добавленную стоимость увеличился на 67,81 тысяч рублей (удельный вес 3,84%).

На основании общей оценки баланса выявлено снижение производственного потенциала предприятия. Это изменение сопровождалось незначительным увеличением финансирования оборотных средств, что расценивается как положительная тенденция: предприятие наращивает, возможно, реализацию своей продукции.

2.3 Анализ состава и структуры пассива баланса

Для общей оценки имущественного потенциала предприятия проводится анализ динамики состава и структуры обязательств (пассива) баланса. Эти позиции рассматриваются на примере данных бухгалтерской отчетности.

Пассив бухгалтерского баланса отражает источники финансирования средств предприятия, сгруппированных на определенную дату по их принадлежности и назначению. Иными словами, пассив показывает:

- величину средств (капитала, вложенных в хозяйственную деятельность предприятия;

- степень участия в создании имущества организации.

В зарубежной практике существует несколько иное толкование сущности пассива баланса – это обязательства за полученные ценности или требования на полученные предприятием ресурсы (активы).

Данные определения не противоречат друг другу, но в современной концепции бухгалтерского учета последнее более предпочтительно.

Для аналитических исследований и оценки структуры пассива все обязательства группируются по следующим признакам:

1. Юридической принадлежности:

· обязательства перед собственниками предприятия (собственный капитал);

· обязательства перед третьими лицами- кредиторами, банками и т.п. (заемный капитал);

2. Срочности возврата обязательств:

средства длительного пользования;

средства краткосрочного пользования.

Следует отметить, что обязательства перед собственниками составляют практически постоянную часть пассива баланса, не подлежащую погашению во время деятельности организации. Обязательства перед третьими лицами имеют разные сроки возврата: менее одного года — краткосрочные, более одного года — долгосрочные.

При проведении анализа баланса необходимо учитывать следующее:

· финансовая информация, заложенная в бухгалтерский баланс, носит исторический характер, т.е. показывает положение предприятия на момент составления отчетности;

· в условиях инфляции происходит необъективное отражение во временном интервале результатов хозяйственной деятельности;

· финансовая отчетность несет информацию лишь на начало и конец отчетного периода, и поэтому невозможно достоверно оценить изменения, происходящие в течение этого периода.

Для аналитических исследований и качественной оценки динамики финансово-экономического состояния предприятия рекомендуется объединить статьи баланса в отдельные специфические группы.

Цель-создание агрегированного баланса, который используется для определения важных характеристик финансового состояния предприятия и расчета ряда основных коэффициентов.

Бухгалтерская отчетность позволяет рассмотреть эти группы:

- основных средств и внеоборотных активов

- запасов и затрат

- дебиторской задолженности

- денежных средств

Более подробно, и далее некоторые из них будут проанализированы с таких позиций, как, например, влияние движения денежных средств на платежеспособность и ликвидность предприятия и т.п.

Таблица 3.

Анализ состава и структуры пассива баланса

Пассив баланса	На начало периода		На конец периода		Абсолютное отклонение, тыс. руб.	Темп роста, %
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу
Капитал и резервы (собственный капитал)
Уставный капитал	8,4	0,77%	8,4	0,41%	0	100,00%
Добавочный капитал	0,41	0,04%	8,55	0,42%	8,14	2085,37%
Резервный капитал	0	0,00%	0	0,00%	0	-
Фонды социальной сферы	0	0,00%	0	0,00%	0	-
Нераспределенная прибыль	404,85	36,92%	1339,86	65,68%	935,01	330,95%
Целевое финансирование, фонды и резервы	0	0,00%	0	0,00%	0	-
Непокрытые убытки	0	0,00%	-312,69	-15,33%	-312,69	-
Итого	413,66	37,72%	1044,12	51,18%	630,46	252,41%
Заемные средства
Долгосрочные кредиты и займы	0	0,00%	0	0,00%	0	-
Краткосрочные кредиты и займы
а) кредиты банков	0	0,00%	0	0,00%	0	-
б) кредиторская задолженность	683,02	62,28%	995,78	48,82%	312,76	145,79%
Прочие оборотные пассивы	0	0,00%	0	0,00%	0	-
Итого	683,02	62,28%	995,78	48,82%	312,76	145,79%
Всего активов	1096,68	100,00%	2039,9	100,00%	943,22	186,01%

Данные аналитической таблицы 3 свидетельствуют о том, что, предприятие понесло значительные убытки, в то же время произошло значительное уменьшение нераспределенной прибыли и, в общем, увеличение собственного капитала на 935,01 тысяч рублей. Параллельно с этим произошло увеличение краткосрочных обязательств: происходит их общее увеличение на 312,76 тысячи рублей, хотя это не дает положительной динамики в пассиве баланса. Следует отметить, что предприятие не привлекает долгосрочные заемные средства, что свидетельствует об отсутствии инвестиций в производстве. Обращает на себя внимание тот факт, что в составе краткосрочных пассивов значительный объем занимает кредиторская задолженность при отсутствии краткосрочных кредитов банков, т.е. финансирование оборотных средств идет в основном за счет кредиторской задолженности. Ее удельный вес в структуре источников средств возрос до 48,82%.