При имеющемся снижении собственного капитала, его удельный вес преобладает в структуре источников хозяйственных средств организации (89,4% и 87,8% на начало и конец 2009 г. соответственно).
Доля заемных средств в общем объеме пассивов ООО «Вектор» возросла в 2009 г. с 10,6% до 12,2%.
Алгоритм расчета финансовых показателей по данным бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках (см. прил. 5, 6) приведен в табл. 2.2.
Таблица 2.2. Расчет финансовых показателей ООО «Вектор» за 2008–2009 гг., тыс. руб.
| № п/п | Наименование показателей | 2008 г. | 2009 г. | Отклонения | ||
| Абсолютные | Относительные | |||||
| 1 | Актив баланса (стоимость имущества) | 33802 | 34155 | 353 | 1,04 | |
| 2 | Пассив баланса (источники формирования имущества) | 33802 | 34155 | 353 | 1,04 | |
| 3 | Внеоборотные активы | 26660 | 26915 | 255 | 0,96 | |
| 4 | Основные средства | 7032 | 8396 | 1364 | 19,40 | |
| 5 | Оборотные активы | 7142 | 7240 | 98 | 1,37 | |
| 6 | Материальные запасы | 6408 | 6213 | -195 | -3,04 | |
| 7 | Дебиторская задолженность: | 191 | 352 | 161 | 84,29 | |
| 8 | Долгосрочная | 0 | 0 | 0 | 0,00 | |
| 9 | Краткосрочная | 191 | 352 | 161 | 84,29 | |
| 10 | Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения | 171 | 95 | -75 | -44,44 | |
| 11 | Прибыль от продажи продукции | 6669 | 3687 | -2982 | -44,71 | |
| 12 | Нераспределенная прибыль | 3802 | 363 | -3439 | -90,45 | |
| 13 | Чистая прибыль (убыток) | 4088 | 1642 | -2446 | -59,83 | |
| 14 | Собственный капитал | 30210 | 29990 | -220 | -0,73 | |
| 15 | Заемный капитал | 3592 | 4165 | 573 | 15,95 | |
| 16 | Собственные оборотные средства | 3550 | 3075 | -475 | -13,38 | |
| 17 | Долгосрочные заемные средства | 0 | 0 | 0 | 0,00 | |
| 18 | Краткосрочные заемные средства | 0 | 800 | 800 | 100,00 | |
| 19 | Кредиторская задолженность | 2656 | 2612 | -44 | -1,66 | |
| 20 | Дивиденды, выплаченные акционерам | 0 | 0 | 0 | 0,00 | |
| 21 | Сумма амортизации по основным средствам и нематериальным активам | 3856 | 4032 | 176 | 4,56 | |
| 22 | Легкореализуемые активы | 171 | 95 | -76 | -44,44 | |
| 23 | Среднереализуемые активы | 6780 | 6793 | 13 | 0,19 | |
| 24 | Краткосрочные обязательства | 3592 | 4165 | 573 | 15,95 | |
| 25 | Чистые активы | 30511 | 30029 | -482 | -1,58 | |
| 26 | Нематериальные активы | 45 | 141 | 96 | 213,33 | |
Из таблицы 2.2 видно, что в 2009 г. по сравнению с 2008 г. валюта баланса организации увеличилась на 353 тыс. руб. или на 1,04%. Данное изменение произошло за счет увеличения оборотных активов на 98 тыс. руб. или на 1,37%. В то же время произошло увеличение внеоборотных активов на 255 тыс. руб. или на 0,96%. Основные средства за 2009 г. увеличились на 1364 тыс. руб. или на 19,40%.
Наибольшую долю в структуре оборотных активов занимали материальные запасы организации, которые в 2009 г. уменьшились на 195 тыс. руб. или на 3,04%. В 2009 г. по сравнению с 2008 г. сократилась величина денежных средств на 76 тыс. руб. или на 44,44%. Краткосрочные финансовые вложения в 2009 г. по-прежнему отсутствуют.
Легкореализуемые активы в 2009 г. уменьшились на 76 тыс. руб. или на 44,44%. Среднереализуемые активы увеличились на 13 тыс. руб. или на 0,19%.
В 2009 г. по сравнению с 2008 г. прибыль от продаж сократилась на 2982 тыс. руб., а чистая прибыль – на 2446 тыс. руб.
Имущество организации формируется как за счет собственных, так и за счет заемных источников. Так собственный капитал организации за 2009 г. снизился на 220 тыс. руб. или 0,73%. Заемный капитал, наоборот, увеличился на 573 тыс. руб. или на 15,95%. При этом данный рост обусловлен получением организацией краткосрочных кредитов и займов в сумме 800 тыс. руб.
В ходе проведенного анализа выявлено, что у ООО «Вектор» в 2009 г. собственные средства значительно преобладают над заемными (87,81% против 12,19%), а основные средства – над оборотными (78,80% против 21,20%), что свидетельствует об устойчивом финансовом положении организации.
2.3 Анализ финансовых ресурсов и их источников ООО «Вектор»
Анализ управления финансовыми ресурсами и их источники проведен на основе годовой финансовой отчетности ООО «Вектор» за 2008–2009 гг.
Возрастание стоимости имущества организации в 2009 г. на 353 тыс. руб. или на 1,04%, обусловлено увеличением заемного капитала на 6350 тыс. руб., или на 17,1%, и заемного капитала на 835 тыс. руб., или на 25,37%. В 2009 г. наблюдаются различные темпы прироста собственного и заемного капитала, приведшие к незначительному изменению структуры капитала. В 2008 г. года доля собственного и заемного капитала составляла соответственно 90,26 и 9,72%. В 2009 г. соотношение удельных весов изменилось на 2,34 пункта в пользу последнего и составило соответственно 87,92 и 12,08%.
Анализ динамики слагаемых собственного капитала свидетельствует, что уставной капитал в 2009 г. сохранен, а увеличение финансовых ресурсов по сравнению с 2008 г. произошло за счет роста добавочного капитала на 3219 тыс. руб., или на 12,20%, при одновременном увеличении его доли в общем объеме финансирования до 86,68% (при 78,06% в 2008 г.).
Заработанная прибыль в 2009 г. составила 363 тыс. руб., или 1,07%, к итогу всего капитала против 3802 тыс. руб., или 11,25% в 2008 г., т.е. уменьшилась на 3439 тыс. руб., или на 10,12 пункта.
Анализ состава и структуры источников финансовых ресурсов ООО «Вектор» представлен в таблице 2.3. Из таблицы видно, что в 2009 г. в ООО «Вектор» в составе заемного капитала появились краткосрочные кредиты и займы в сумме 800 тыс. руб., доля кредитов и займов составила 2,34 пункта.
Таким образом, сравнение структурной динамики актива и пассива баланса показало, что прирост финансовых ресурсов в основном направлен на увеличение недвижимости, что снижает уровень мобильности имущества организации, при этом наибольшее влияние на увеличение имущества оказал прирост заемного капитала
Уменьшение доли собственного капитала за счет любого из перечисленных источников способствует снижению финансовой устойчивости ООО «Вектор».
Таблица 2.3. Анализ состава и структуры источников финансовых ресурсов ООО «Вектор» в 2008–2009 гг.
| Источники финансовых ресурсов | 2008 г. | 2009 г. | Изменение (+,–) | |||||||||||||||
| тыс. руб. | % к итогу | тыс. руб. | % к итогу | тыс. руб. | % к началу года | |||||||||||||
| Собственный капитал | ||||||||||||||||||
| Уставный капитал | 20 | 0,06 | 20 | 0,06 | 0 | 0,00 | ||||||||||||
| Добавочный капитал | 26388 | 78,06 | 29607 | 86,68 | 3219 | 8,62 | ||||||||||||
| Резервный капитал | 0 | 0,00 | 0 | 0,00 | 0 | 0,00 | ||||||||||||
| Нераспределенная прибыль (убыток) | 3802 | 11,25 | 363 | 1,07 | -3439 | -10,12 | ||||||||||||
| Суммы, приравненные к собственному капиталу | 0 | 0,00 | 0 | 0,00 | 0 | 0,00 | ||||||||||||
| Доходы будущих периодов | 301 | 0,89 | 39 | 0,11 | -262 | -0,78 | ||||||||||||
| Итого | 30511 | 90,26 | 30029 | 87,92 | -482 | -2,34 | ||||||||||||
| Заемный капитал | ||||||||||||||||||
| Долгосрочные кредиты и займы | 0 | 0,00 | 0 | 0,00 | 0 | 0,00 | ||||||||||||
| Краткосрочные кредиты и займы | 0 | 0,00 | 800 | 2,34 | 800 | 2,34 | ||||||||||||
| Кредиторская задолженность | 2656 | 7,86 | 2612 | 7,65 | -44 | -0,21 | ||||||||||||
| Задолженность участникам по выплате доходов | 0 | 0,00 | 0 | 0,00 | 0 | 0,00 | ||||||||||||
| Резервы предстоящих расходов | 246 | 0,73 | 249 | 0,73 | 3 | 0,00 | ||||||||||||
| Прочие краткосрочные обяза-тельства | 389 | 1,15 | 465 | 1,36 | 835 | 0,21 | ||||||||||||
| Итого | 3291 | 9,74 | 4126 | 12,08 | 353 | 2,34 | ||||||||||||
| Всего | 33802 | 100,00 | 34155 | 100,00 | 76 | - | ||||||||||||
Анализ динамики состава и структуры источников собственного капитала организации по данным формы №1 представлен в таблице 2.4.