Расчет постоянных затрат, р.
| Статьи затрат | Постоянные затраты | ||
| В расчете на месяц | На квартал | На год | |
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| Расходы на содержание и эксплуатацию оборудования: Амортизация оборудования: Компьютер Стол Стул Принтер итого | 83 67 6 50 206 | 250 200 19 150 619 | 1000 800 75 600 2475 |
| Цеховые расходы: Аренда помещения | 30000 | 90000 | 360000 |
| Общезаводские расходы: Заработная плата управленческого персонала | 75000 | 225000 | 900000 |
| Внепроизводственные расходы: Реклама | 10000 | 30000 | 120000 |
| Суммарные постоянные расходы | 115206 | 345619 | 1382475 |
Оптовая цена определяется из условия
Ц min опт. ≤ Ц н.п.опт. ≤ Цв.п. опт.
Ц min опт – оптовая цена в диапазоне оптовых цен, принятых при реализации продуктов-аналогов ведущими производителями;
Ц н.п.опт – нижний предел отпускной цены, определяется с учетом полной себестоимости единицы продукции и расчетной рентабельности.
Ц min опт = 52453*1,08 = 56650р. (566,5 за мІ)
5. Финансовый план
Финансовый план базируется на информации всех предыдущих разделов. Предметом финансового плана являются финансовые ресурсы, движение потоков которых моделируется при разработке инвестиционного проекта.
5.1 Расчет капиталообразующих инвестиций
Формирование величины инвестиционных затрат осуществляется по позициям, обоснованным в предыдущих разделах курсовой работы.
В план инвестиций включаются единовременные затраты на пополнение оборотных средств, необходимые для создания нормативной величины производственных запасов сырья, материалов, комплектующих, других материально-технических ресурсов, необходимых на начальной стадии производства, денежные средства, необходимые для приобретения нематериальных активов. Результаты расчетов представлены в таблице 1.9.
Таблица 1.9
Баланс инвестиций по направлениям и источникам финансирования, р.
| Направление инвестиции | Величина инвестиции | Источники финансирования | Величина инвестиций |
| 1.Приобретение тех.оборудования 2. Приобретение нематериальных активов итого | 71000 100000 171000 | 1. Собственные средства | 300000 |
Таблица 1.10
Расчет доходов от производственно-хозяйственной деятельности
| Показатели, схема расчета | 1 год | 2 год | 3 год | |||||||||
| 1 кв | 2 кв | 3 кв | 4 кв | 5 кв | 6 кв | 7 кв | 8 кв | 9 кв | 10 кв | 11 кв | 12 кв | |
| Объём реализованной продукции | 114800 | 131200 | 147600 | 164000 | 196800 | 196800 | 196800 | 196800 | 196800 | 196800 | 196800 | 196800 |
| - Суммарные переменные затраты | 94608 | 118260 | 118260 | 141912 | 141912 | 141912 | 141912 | 141912 | 141912 | 141912 | 141912 | 141912 |
| = Валовая прибыль | 20192 | 12600 | 12600 | 22088 | 54888 | 54888 | 54888 | 54888 | 54888 | 54888 | 54888 | 54888 |
| - Суммарные постоянные затраты | 34500 | 34500 | 34500 | 34500 | 34500 | 34500 | 34500 | 34500 | 34500 | 34500 | 34500 | 34500 |
| + Внереализацион-ные доходы | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| - Внереализацион-ные расходы | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| = Балансовая прибыль | -14308 | -21900 | -21900 | -12412 | 20388 | 20388 | 20388 | 20388 | 20388 | 20388 | 20388 | 20388 |
| - Налоги, относимые на финансовые результаты | 2850 | 2850 | 2850 | 2850 | 2850 | 2850 | 2850 | 2850 | 2850 | 2850 | 2850 | 2850 |
| = Прибыль до выплаты налога на прибыль | -17158 | -24750 | -24750 | -15262 | 17538 | 17538 | 17538 | 17538 | 17538 | 17538 | 17538 | 17538 |
| - Налог на прибыль (24%) | - | - | - | - | 4209 | 4209 | 4209 | 4209 | 4209 | 4209 | 4209 | 4209 |
| = Чистая прибыль | -17158 | -24750 | -24750 | -15262 | 13329 | 13329 | 13329 | 13329 | 13329 | 13329 | 13329 | 13329 |
5.2 Расчет доходов
Расчет доходов по проекту представлен в таблице 1.10.
Определяем величину налогов, относимых на финансовые результаты. Налогооблагаемая база формируется на основе первоначальной стоимости принятых на баланс предприятия основных фондов. При этом в качестве налогооблагаемой базы для каждого из расчетных периодов принимается среднеквартальная стоимость имущества, рассчитываемая как среднеарифметическая стоимость основных средств на начало и конец квартала. Величина налога на имущество определяется произведением среднеквартальной стоимости основных средств на налоговую ставку.
Расчет налогов, относимых на финансовые результаты, приводится в таблице 1.11.
Таблица 1.11.
Расчет налога на имущество, относимого на финансовые результаты
| Источник выплаты | Налог | Налогооблагаемая сумма | Ставка налога, % | Сумма налога, р. | |||
| 1кв | 2кв | 3кв | 4кв | ||||
| Финансовые результаты (балансовая прибыль) | Налог на имущество предприятий | Среднегодовая стоимость имущества (34262,5) | 2,2 | 2850 | 2850 | 2850 | 2850 |
6. Оценка экономической эффективности проекта
6.1 Движение денежных средств
Динамическая оценка экономической эффективности инвестиционного проекта основана на моделировании денежных потоков – притоков и оттоков средств за планируемый период.
Финансовые результаты от движения денежных средств формируются суммированием чистого денежного потока от финансовой деятельности, чистого денежного потока от инвестиционной деятельности, чистого денежного потока от оперативной деятельности и баланса денежных средств на начало периода. Денежные поступления: вклады учредителей, выручка от реализации, внереализационные доходы – учитываются со знаком « + », а все затраты на приобретение оборотных и внеоборотных материальных и нематериальных активов, текущие затраты, выплаты по всем видам налогов учитываются со знаком « – ».
Баланс денежных средств на конец расчетного периода, по существу, является разницей между абсолютной величиной денежных поступлений и денежных выплат. Баланс денежных средств на начало расчетного периода равен 0. Для последующих периодов баланс на начало периода равен балансу денежных средств на конец предыдущего периода.