На практике нередко используют комбинированные платежи за лицензии, которые являются сочетанием двух названных расчетов. Особой составляющей структуры мирового рынка является международная миграция капитала - расположение за пределами страны средств, способных приносить их владельцу доход. Вывоз капитала начинается тогда, когда он может приносить гораздо большую норму прибыли, чем та, которую он дает в результате вложения в экономику собственной страны.
Миграция капитала ради большой прибыли обусловлена многими причинами:
- относительное перегроможденние капитала в страны-экспортера;
- расхождения между спросом на капитал и его предложением в различных звеньях (странах) мирового хозяйства;
- наличие у стран-экспортеров капитала, дешевых факторов производства;
- интернационализация производства, низкие экологические стандарты.
Особенностью современного мирового хозяйства является одновременное образованию в каждой развитой стране относительно избыточного капитала в определенных отраслях хозяйства и одновременного возникновения необходимости в привлечении дополнительных средств извне для развития других, особенно технически отсталых, отраслей. Поэтому многие страны одновременно являются экспортерами и импортерами капитала.
Международный движение капиталов как фактор производства приобретает различных форм их можно классифицировать по нескольким основным признакам:
По источникам происхождения капитал, находящийся в движении на мировом рынке, делят на частный и государственный зависимости от того, вывозится он частными или государственными организациями и компаниями.
По форме предоставления различают товарные и денежные (валютные) кредиты. В товарной форме преимущественно выступают коммерческие кредиты, а в денежной - финансовые. Вывезен капиталом могут быть машины и оборудование, патенты и «ноу-хау», если они вывозятся за границу как вклад в уставной капитал фирмы, что там создается.
В зависимости от срока, на который привлекают кредит, различают: долгосрочный (пять-семь лет); среднесрочный (от одного до пяти лет); краткосрочный (в пределах одного года).
Субъектами экспорта капитала являются банки, корпорации, отдельные предприятия, государственные структуры, муниципальные и международные организации. По своему целевому назначению международные кредиты делятся на финансовые и связанные. Связанные кредиты имеют целевое назначение, закрепленное в трудовом соглашении. К ним относят коммерческие кредиты (на покупку определенных товаров), инвестиционные кредиты (на строительство конкретных объектов). Финансовые не имеют целевого назначения.
На международный рынок капитал поступает в двух основных формах: производственный (предпринимательский) и (кредитно-денежный). Производственный (предпринимательский) капитал - капитал, вложенный его владельцем в различные предприятия с целью получения прав на управление ими и прибылями. Предпринимательский капитал вывозят с целью создания предприятий на территории других стран. В зависимости от возможности реального контроля за деятельностью таких предприятий выделяют два вида инвестиций - прямые и портфельные.
Прямые инвестиции - долгосрочный вклад денежных средств в уставный капитал предприятия. Такой вклад осуществляется с целью получения не только права управления, но и контроля за деятельностью предприятия. Вновь образованные или приобретенные предприятия становятся филиалами (дочерними предприятиями) функционирующей в другой стране фирмы (материнской), которая является центром международного производственного объединения. Прямой контроль за хозяйственной деятельностью иностранного предприятия в таком случае обеспечивают полная собственность на вложенный капитал и владения контрольным пакетом акций. В последние десятилетия прямые инвестиции имеют тенденцию к ускоренному росту. Если в середине 60-х годов XX ст. общий объем прямых инвестиций составил 108 млрд. долл., то в середине 90-х он превысил рубеж 2,5 трлн. долл.
Портфельные инвестиции - инвестиционный портфель, который является совокупностью объединенных инвестиционных ценностей, служащих инструментом достижения конкретной цели вкладчика.
Портфельные инвестиции означают покупку ценных бумаг, права собственности на недвижимость, они тоже ориентированы на получение прибыли, но не предоставляют инвестору права реального контроля над объектом инвестирования. (кредитный) капитал - денежный капитал, предоставленный в ссуду его владельцем другому лицу в форме кредита с целью получения прибыли. Кредитный капитал в сфере внешнеэкономических связей является международным кредитом, который предоставляется заемщиком на условиях возврата в определенный срок с уплатой процентов. Плата за его использование - процент от стоимости кредитного капитала, который и является ценой кредитного капитала.
Основой современной системы международного кредита является экспорт ссудного капитала. Такой кредит способствует росту товарооборота между странами, облегчает основные расчеты между ними, дает возможность привлекать внешние финансовые источники с целью развития экономики. Кредитные отношения между государствами осуществляются значительно более высокими темпами », чем темпы развития мировой торговли и увеличения прямых иностранных капиталовложений.
Функционирования международного кредита в мировом хозяйстве порождает позитивные экономические последствия: он выравнивает мере пользы применения капитала в различных странах и способствует образованию средней нормы прибыли в рамках всего мирового хозяйства. Такой кредит повышает нормы прибыли, поскольку способствует продуктивном вложение временно высвобожденного денежного капитала в экономику стран, которые испытывают наибольшую нужду, и дает возможность получить более высокую доходность капиталовложений.
Используя международный кредит, страна может ускорить свой хозяйственный развитие. За средства, полученные в форме иностранных кредитов, строят новые предприятия, продукция которых конкурентоспособная не только на внутреннем, но и на мировом рынке.
Причины экспорта и импорта международного капитала чрезвычайно разнообразны. Главное есть желание разместить капитал в той стране и в той отрасли, где он будет приносить максимальную прибыль, где самый низкий уровень налогообложения и наиболее благоприятные возможности диверсифицировать риск.
Особым структурным элементом мирового рынка является международная миграция трудовых ресурсов (трудоспособного населения) из одних стран в другие более, чем на год, обусловлена различными экономическими, политическими и другими причинами. Она может принимать формы эмиграции - выезда трудоспособного населения из страны за ее пределы, и иммиграции - въезда трудоспособного населения в страну из-за рубежа. Внутренняя миграция рабочей силы охватывает различные регионы в пределах одного государства, а внешняя миграция затрагивает несколько стран (международных организаций).
Для работодателей выгода от использования иностранной рабочей силы связана с повышением нормы прибыли не только из-за низкой оплаты труда эмигрантов, но и вызванного ими давления, который снижает общий уровень заработной платы. Наплыв эмигрантов осложняет проблему занятости в развитой стране, негативно влияет на ее экономическое положение. Развитие НТР вызвал переезд высококвалифицированных кадров из одних стран в другие, что получило название «утечка умов», который приводит к непоправимым потерям. «Утечка умов», как правило, прекращается, когда ситуация в стране улучшается.
На современном этапе совершенствуются методы государственного управления миграционными потоками. Оно обеспечивается принятием программ, направленных на ограничение притока иностранной рабочей силы (иммиграции) или стимулирования возвращения мигрантов на родную землю (реиммиграция). Большинство стран мира используют селективный подход к регулированию иммиграции. Отсев нежелательных иммигрантов осуществляется по требованиям к уровню квалификации, образования, возраста, состояния здоровья и на основе количественного и географического квотирования, прямой и косвенной запрета на въезд, временных ограничений и т.п. Важной частью всемирного хозяйства являются международные валютно-кредитные отношения, совокупность валютно-денежных и расчетно-кредитных связей.
С их помощью осуществляются расчетные операции в мировой экономике. Инструментом этих отношений является международная валютная система, которая обслуживает взаимный обмен результатами экономической деятельности разных стран. Совокупность форм организации валютных отношений формирует международную валютную систему.
Международная валютная система - денежная система стран мира, в пределах которой находятся и используются валютные ресурсы и осуществляются международные платежные операции к международной валютной системы относятся национальные и коллективные резервные валютные единицы, валютные паритета и курсы, условия взаимного оборота валют, международные расчеты и валютные ограничения и т.п. Международная валютная система является совокупностью международных платежных средств, денежных отношений, связанных с формированием и распределением валютно-кредитных фондов, использованием расчетных средств в сфере хозяйственных связей.
Основными ее элементами являются международные платежные средства, режим обмена валют, условия конвертации, механизм обеспечения валютно-платежными средствами международного оборота, регламентация и унификация различных форм международных и национальных банковских организаций, осуществляющих международные расчеты и кредитные операции, связанные с внешнеэкономической деятельностью.