- на договорных условиях общестроительные, ремонтно-строительные работы с использованием функций, как заказчик, так и подрядчика;
- снабжение объектов стройматериалами и оборудованием. Реализует использованные, неликвидные материалы, изделия и оборудования;
- технический надзор за строительством объектов;
- производство и реализация товаров народного потребления, оказание услуг инжиниринговых, транспортных, экспедиционных, а также связанных с выполнением торгово-закупочных операций и коммерческого посредничества;
- риэлтерская деятельность: купля-продажа, мена, обмен, наем и т.д. квартир на первичном и вторичном рынке жилья.
- иные виды деятельности, не запрещенные действующим законодательством РФ.
Штат предприятия на 2008 год составил 63 единицы.
Управление предприятием осуществляется на основании законодательства Российской Федерации и уставом предприятия. Предприятие возглавляет Директор, назначенный на эту должность Учредителем. Учредитель заключает с Директором Трудовой договор сроком до трех лет. Директор предприятия подлежит обязательной аттестации в порядке установленном нормативно-правовыми актами органов местного самоуправления г. Улан-Удэ.
В табл.2.1 приведены основные показатели хозяйственной деятельности предприятия МУП «Улан-Удэстройзаказчик» за 2006-2008 годы.
Таблица 2.1 Основные экономические показатели финансово-хозяйственной деятельности
| Наименование показателя | на начало 2006 г. | на конец 2008г. | отклонение | |||
| абсолютное | в % | абсолютное | в % | абсолютное | в % | |
| себестоимость реализованной продукции | 4443,333 | 98,63 | 7102 | 95,74 | 2658,667 | 59,84 |
| чистая выручка | 4504,791 | 100 | 7418,2 | 100 | 2913,409 | 64,67 |
| чистая прибыль | 6,728 | 0,15 | 537 | 7,24 | 530,272 | 7881,6 |
За анализируемый период предприятие улучшило своё финансовое состояние. Увеличилась выручка от оказанных услуг на 2913,4 тыс. руб., т.е. на 64,7 %, но и в то же время выросла себестоимость продукции на 2658,7 тыс. руб., или 59,8 %. Чистая выручка предприятия увеличилась на 530,3 тыс. руб., или в 79 раз.
Ликвидность баланса – это степень покрытия своих обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму, совпадает со сроками погашения обязательств по пассиву.
Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с обязательствами по пассиву, которые сгруппированы по степени срочности их погашения.
Таблица 2.2 Анализ ликвидности баланса МУП «Улан-Удэстройзаказчик» за 2006 и 2008г., тыс. руб.
| актив | 2006 | 2008 | Пассив | 2006 | 2008 | разница | |
| 2006(стр.2-5) | 2008(стр.3-6) | ||||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 |
| наиболее ликвидные активы | 1454,7 | 8085 | Наиболее срочные обязательства | 27387,6 | 65483 | -25932,9 | -57398 |
| быстрореализуемые активы | - | 58 | краткосрочные пассивы | - | - | - | 58 |
| медленно реализуемые активы | 21463,0 | 60189 | долгосрочные пассивы | - | - | 21463,0 | 60189 |
| труднореализуемые активы | 389814,2 | 584456 | постоянные пассивы | 385344,3 | 587305 | 4469,9 | -2849 |
| баланс | 412731,9 | 652788 | 412731,9 | 652788 | |||
Баланс является абсолютно ликвидным, если:
1. наиболее ликвидные активы будут превышать сумму наиболее срочных обязательств;
2. быстрореализуемых активов больше, чем краткосрочные пассивы;
3. медленно реализуемые активы выше долгосрочных пассивов;
4. сумма постоянных пассивов выше суммы труднореализуемых активов.
Результаты табл. 2.2 показывают, что у предприятия в 2006 г. на балансе числилось ликвидных активов на сумму 1454,7 тыс. руб. (это менее чем 1 % от валюты баланса), в то время как неликвидных активов – 411277,2 тыс. руб. За анализируемый период произошли большие изменения: во-первых, увеличилась валюта баланса на 58%, во-вторых, увеличилась сумма ликвидных активов в 5,5 раз; в–третьих, с увеличением валюты баланса увеличились неликвидные активы на 233367,8 тыс. руб., или на 56%. Тогда как рациональным является соотношение, когда на 1 рубль неликвидных активов приходится 4-5 рублей ликвидных активов. При не соблюдении этого соотношения, можно сделать вывод о том, что, у предприятия нехватка собственных денежных средств.
Анализ ликвидности баланса необходим для того, чтобы определить покрываются ли обязательства в пассиве баланса активами, если срок превращения активов в денежные средства совпадают со сроками погашения обязательств. При сравнении ликвидных активов и обязательств, можно определить следующие показатели:
во-первых, текущую ликвидность, которая на начало отчетного периода составила -25932,9 (1454,7 -273876,6) и на конец отчетного периода -57340 (8143-65483). Это говорит, о том, что у предприятия нет денежных средств, чтобы рассчитаться со срочными обязательствами;
во-вторых, перспективную ликвидность, которая определяется разницей между медленно реализуемыми активами и долгосрочными пассивами. На начало периода составила 21463,03 и на конец 60189. Это означает, что предприятию удастся покрыть в будущем все предстоящие платежи.
Таким образом, у предприятия отсутствуют денежные средства для погашения своих обязательств.
Данный анализ является более приближённым. Для точного анализа необходимо рассчитать финансовые коэффициенты (табл. 2.3.).
КТЛ = (А + Б) / Д,
где Ктл- Коэффициент текущей ликвидности;
А - денежные средства;
Б - краткосрочные финансовые вложения;
Д - краткосрочные обязательства.
Рассчитанные показатели ликвидности свидетельствуют о плохом финансовом положении. Предприятие не имеет денежных средств для оплаты краткосрочных обязательств. Оно сможет рассчитаться с кредиторами, только если поступят денежные средства по дебиторской задолженности.
Коэффициент абсолютной ликвидности (коэффициент срочности) наиболее точно определяет уровень ликвидности (отношение наиболее ликвидных активов к краткосрочных обязательствам). Это наиболее жесткий критерий платежеспособности, показывающей какая часть текущей задолженности, может быть погашена немедленно. Коэффициент определяется отношением денежных средств к краткосрочным обязательствам.
Таблица 2.3. Коэффициенты, определяющие платежеспособность МУП «Улан-Удэстройзаказчик» в 2006 - 2008 г.
| Показатель | значение показателя | рекомендуемый критерий | ||
| 2006 г. | 2007 г. | 2008 г. | ||
| коэффициент общей (текущей) ликвидности | 1,33 | 0,15 | 1,04 | > 2,0 |
| коэффициент быстрой ликвидности | 1,31 | 0,14 | 1,03 | > 1,0 |
| коэффициент абсолютной ликвидности | 0,02 | 0,05 | 0,12 | >0,2 |
Коэффициент абсолютной ликвидности является наиболее жёстким критерием ликвидности, он показывает, какая часть краткосрочных заёмных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно. Ситуация в отчётном 2007 г. улучшилась по сравнению с предыдущим годом и составила значение - 0,12, что входит в нормативный диапазон.
Коэффициент быстрой ликвидности исчисляется по более узкому кругу ликвидных средств, когда из расчета исключается наиболее ликвидная их часть – МПЗ. Ликвидность отдельных категорий оборотных средств не одинакова: денежные средства являются непосредственным источником выплаты текущих обязательств, а запасы могут быть использованы для этой цели только после их реализации. Рассчитывается отношением ликвидных активов и краткосрочных обязательств.
Коэффициент быстрой ликвидности в 2007 г. был очень высоким, но спустя год он понизился до минимума 0,14, но вскоре через год он стал равен нормативному значению (1,03). Это говорит, о том, что в начальном периоде предприятие могло сразу погасить свои обязательства только лишь на 31%, в 2006 г. и не было средств, в 2008 г. у предприятия были проблемы с погашением своих обязательств.
Коэффициент текущей ликвидности отражает, способно ли предприятие покрыть свои текущие долги из оборотного капитала. На предприятии КТЛ в 2006 г. составил 1,33; в 2007 г. - 0,15; в 2008 г. – 1,04. Находящиеся у предприятия оборотные средства позволяли погашать долги по краткосрочным обязательствами во все годы, кроме 2007 г. Коэффициент текущей ликвидности уменьшился в 2007 г. из-за уменьшения дебиторской задолженности до 5466,0 тыс. руб., в то время в 2006 г. она составила 30664,7 тыс. руб. Это меньше почти в 6 раз.
Исходя из анализа, следует, что предприятие может работать, но в случае быстрого расчета, у предприятия могут возникнуть затруднения.
Приступим к одному из важных этапов проведения финансового анализа. Мы должны определить наличие собственных оборотных средств предприятия. Анализ проведём методом сравнения суммы средств на начало и конец года и определим изменения влияния.
Коэффициент независимости (автономии, собственности) показывает долю собственных средств в стоимости имущества предприятия. Определяется как отношение источников собственных к валюте баланса. По нему определяют, насколько предприятие независимо от заемного капитала. Если коэффициент независимости >=0,5 (50%), то риск кредиторов минимальный, т.к. реализовав половину имущества, сформированного за счет собственных средств, предприятие может погасить свои долги. Коэффициент находится отношением собственного капитала и общей суммы капитала.