Заключительный этап анализа баланса, как правило, связан с определением показателей финансовой устойчивости предприятия.
В силу тех требований, которые предъявляются к составлению финансовых отчетов, они являются главным и практически единственным источником, по которому можно судить о результатах деятельности фирмы.
1.4.1.Общая оценка динамики и структуры баланса.
Финансовое состояние предприятия характеризуются размещением и использованием средств (активов) и источниками их формирования (собственного капитала и обязательств, т.е. пассивов). Эти сведения представлены в балансе предприятия.
Современный баланс носит характер всестороннего учета деятельности и развития предприятия в истекшем году и определение его перспектив на ближайшее будущее. Цель такого учета тесно связана с характером информации, которую требуется от него получить, а именно, отражение:
· в абсолютных цифрах капитала и имущества предприятия;
· структуры капитала и имущества;
· чистых собственных средств (собственный капитал);
· изменений собственного капитала в течение одного периода.
Кроме того, анализ баланса дает возможность увидеть методы и проблемы финансирования предприятия, оценить его финансовую устойчивость.
Для финансирования деятельности предприятия первостепенное значение приобретают различное сочетание собственных и заемных средств. Этим определяется не только финансовая устойчивость предприятия, но и его платежеспособность и кредитоспособность. Оценка финансового состояния по сравнительному аналитическому балансу. А также анализ показателей финансовой устойчивости составляют исходный пункт. Из которого должен логически развиваться заключительный блок анализа финансового состояния.
Новая форма годового бухгалтерского баланса позволяет проводить имущественно-финансовый анализ состояния предприятия непосредственно по балансу, не преобразуя его для этих целей, так как валюта баланса - нетто представляет собой чистое имущество предприятия.
В ходе анализа для характеристики финансового состояния изменяются как абсолютные показатели, так и финансовые коэффициенты, представляющие собой относительные показатели финансового состояния или их линейных комбинаций. Предварительная оценка финансового состояния предприятия осуществляется на основе бухгалтерского баланса преобразованного в аналитический баланс, который представлен в таблицах 2, 3, 4:
таблица 2.
Структура имущества предприятия и источников его образования за
1996 г.
| № | показатели | Значение показателей | Абсолютное отклоне-ние (тыс.р.) | Относительное отклонение (в%% ) | Темп роста | |||
| На начало 1996 г. (тыс.руб. ) | В %%к валюте баланса | На конец 1996 г. (тыс.руб.) | В %% к валюте баланса | |||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 |
| 1. | а к т и в Внеоборотные активы | 82597 | 78,4 | 88466 | 77,8 | 5869 | - 0,6 | 107,1 |
| 1.1 | Нематериальные активы | 9 | 0,0 | 45 | 0,0 | 36 | - | 500,0 |
| 1.2 | Основные средства | 33445 | 31,8 | 41697 | 36,7 | 8252 | 4,9 | 124,6 |
| 1.3 | Незавершенное строительство | 49143 | 46,6 | 46726 | 41,4 | -2417 | -5,2 | 95,1 |
| 2. | Оборотные активы | 22692 | 21,6 | 25182 | 22,2 | 2490 | 0,6 | 110,9 |
| 2.1 | Запасы , в т. ч. | 18479 | 17,6 | 18917 | 16,6 | 438 | -1 | 102,4 |
| - сырье и материалы | 5189 | 4,9 | 6349 | 5,6 | 1160 | 0,7 | 122,3 | |
| - мбп | 311 | 0,3 | 556 | 0,5 | 225 | 0,2 | 178,8 | |
| - затраты в незавершенном производстве | 169 | 0,2 | 307 | 0,3 | 138 | 0,1 | 181,7 | |
| - готовая продукция | 8686 | 8,2 | 7090 | 6,2 | -1596 | -2,0 | 81,6 | |
| - товары отгруженные | 3464 | 3,3 | 3986 | 3,5 | 522 | 0,2 | 115,1 | |
| - расходы будущих периодов | 660 | 0,6 | 629 | 0,6 | -31 | - | 95,3 | |
| 2.2 | ндс по приобретенным ценностям | 713 | 0,7 | 213 | 0,2 | -500 | 0,5 | 29,8 |
| 2.3 | Краткосрочная дебиторская задолженность в т.ч. | 2684 | 2,5 | 4521 | 4,0 | 1837 | 1,5 | 168,4 |
| - покупатели и заказчики | 2529 | 2,4 | 3619 | 3,2 | 1090 | 0,8 | 143,1 | |
| - векселя к получению | - | - | 837 | 0,7 | 837 | 0,7 | - | |
| - прочие дебиторы | 155 | 0,1 | 65 | 0,0 | -90 | -0,1 | 41,9 | |
| 2.4 | Денежные средства | 816 | 0,8 | 1531 | 1,4 | 715 | 0,6 | 187,6 |
| 1. | п а с с и в Собственный капитал | 85010 | 80,7 | 91010 | 80,0 | 6000 | -0,7 | 107,1 |
| 2. | Заемный капитал | 20201 | 19,2 | 19056 | 16,7 | -1145 | -2,5 | 94,3 |
| 2.1 | Долгосрочные обязательства | - | - | 440 | 0,4 | 440 | 0,4 | - |
| 2.2 | Краткосрочные обязательства в т.ч. | 20201 | 19,2 | 18616 | 16,3 | -1585 | 2,9 | 92,2 |
| кредиты банков | 6373 | 6,1 | 3730 | 3,3 | -2643 | -2,8 | 58,5 | |
| Кредиторская задолженность, в т.ч. | 13828 | 13,2 | 14886 | 13,1 | 1058 | -0,1 | 107,7 | |
| - поставщики и подрядчики | 6086 | 5,8 | 3011 | 2,6 | -3075 | 3,2 | 49,5 | |
| - по оплате труда | 225 | 0,2 | 836 | 0,7 | 611 | 0,5 | 371,5 | |
| - социальному страхованию и обеспечению | 238 | 0,2 | 587 | 0,5 | 349 | 0,3 | 246,6 | |
| - задолженность перед бюджетом | 1089 | 1,0 | 1815 | 1,6 | 726 | 0,6 | 166,7 | |
| - авансы полученные | 5276 | 5,0 | 8588 | 7,5 | 3312 | 2,5 | 162,7 | |
| - прочие кредиторы | 914 | 0,9 | 49 | 0,0 | -865 | -0,9 | 5,4 | |
| 2.3 | Доходы будущих периодов | 42 | 0,0 | 14 | 0,0 | -28 | - | 35,7 |
| 2.4 | фонд потребления | 36 | 0,0 | 3568 | 3,4 | 3532 | 3,4 | 991,1 |
| Валюта баланса | 105289 | 100 | 113648 | 100 | 8359 | - | 107,9 | |
Как видно из таблицы 2 за отчетный период имущество предприятия увеличилось на 8359 тыс. руб., составив в конце периода 113648 тыс. руб. это обусловлено тем что произошли изменения в составе имущества предприятия в основном за счет увеличения внеоборотных активов. Так, если в начале анализируемого периода сумма внеоборотных активов составляла 82597 тыс. руб. ,то на конец периода она увеличилась на 5869 тыс. руб. и составила 88466 тыс. руб., это вызвано увеличением основных средств и нематериальных активов. структура активов характеризуется значительным превышением имущества длительного пользования над остальными его видами : 78,4% -на начало года, 77,8 % на конец 1996 года. Также, увеличился объем оборотных средств, доля которых поднялась с 21,6% до22,6%. Увеличение объема текущих активов на 2490 тыс. руб. в основном произошло за счет увеличения дебиторской задолженности на 1837 тыс. руб. запасы увеличились на 2,4% как положительную тенденцию можно оценить увеличение денежных средств на 715 тыс. руб.., тем более что их удельный вес увеличился на 0,6% в общей сумме активов . Анализ пассивной части баланса позволяет отметить, что приток средств в отчетном периоде в сумме 8359 тыс. руб. был связан с увеличением собственного капитала на 6000 тыс. руб. и ростом средств фонда потребления на 3532 тыс. руб. структура источников хозяйственных средств предприятия характеризуется преобладающим удельным весом собственного капитала, хотя его доля в общем объеме пассивов сократилась в течении года с 80,7% до 80,0% или на 0,7% Заемные средства предприятия уменьшились на 1145 тыс. руб. это связано с уменьшением краткосрочных банковских кредитов. при этом у предприятия в течении анализируемого периода появилась долгосрочная задолженность в размере 440 тыс. руб. однако увеличение пассивов в основном произошло за счет роста собственных средств, что заслуживает положительной оценки структуры пассивов баланса.
Таким образом можно сделать вывод, что в течении отчетного периода на анализируемом предприятии наблюдалось улучшение большинства показателей бухгалтерского баланса в том числе и валюты баланса.
Таблица 3.
Структура имущества предприятия и источников его образования в 1997году
| № | показатели | Значение показателей | Абсолютное отклоне-ние (тыс.р.) | Относительное откло- нение (в%% ) | Темп роста | |||
| На начало 1997 г. (тыс.р. ) | В %%к валюте баланса | На конец 1997 г. (тыс.р.) | В %% к валюте баланса | |||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 |
| 1. | а к т и в Внеоборотные активы | 88466 | 77,8 | 86467 | 74,9 | -1999 | - 2,9 | 97,7 |
| 1.1 | Нематериальные активы | 45 | - | 50 | - | 5 | - | 111,1 |
| 1.2 | Основные средства | 41697 | 36,7 | 31906 | 27,7 | -9791 | -9,0 | 76,5 |
| 1.3 | Незавершенное строительство | 46724 | 41,1 | 54511 | 47,3 | 7787 | 6,2 | 116,7 |
| 2. | Оборотные активы | 25182 | 22,2 | 28847 | 23,6 | 3667 | 1,4 | 114,6 |
| 2.1 | Запасы , в т. ч. | 18917 | 16,6 | 14590 | 12,6 | -4327 | -4,0 | 77,1 |
| - сырье и материалы | 6349 | 5,6 | 6437 | 5,3 | 88 | -0,3 | 101,3 | |
| - мбп | 555 | 0,5 | 855 | 0,7 | 300 | 0,2 | 154,1 | |
| - затраты в незавершенном производстве | 308 | 0,3 | 122 | 0,1 | -186 | -0,2 | 39,6 | |
| - готовая продукция | 7090 | 6,2 | 6497 | 5,3 | -593 | -0,9 | 91,6 | |
| - товары отгруженные | 3986 | 3,5 | - | - | - | - | - | |
| - расходы будущих периодов | 629 | 0,5 | 679 | 0,6 | 50 | 0,1 | 107,8 | |
| 2.2 | ндс по приобретенным ценностям | 213 | 0,2 | 324 | 0,3 | 111 | 0,1 | 152,1 |
| 2.3 | Краткосрочная дебиторская задолженность в т.ч. | 4521 | 3,9 | 12419 | 10,7 | 7798 | 6,8 | 274,7 |
| - покупатели и заказчики | 3619 | 3,2 | 10735 | 8,8 | 7116 | 5,6 | 296,6 | |
| - векселя к получению | 837 | 0,7 | 751 | 0,6 | -86 | -0,1 | 89,7 | |
| - прочие дебиторы | 65 | - | 933 | 0,8 | 868 | 0,8 | 143,5 | |
| 2.4 | Денежные средства | 1531 | 1,3 | 1514 | 1,2 | -17 | -0,1 | 98,9 |
| 1. | п а с с и в Собственный капитал | 91010 | 80,0 | 89884 | 77,9 | -1128 | -2,2 | 98,7 |
| 2. | Заемный капитал | 19056 | 16,7 | 22322 | 19,4 | 3266 | 2,7 | 117,1 |
| 2.1 | Долгосрочные обязательства | 440 | 0,4 | 453 | 0,4 | 13 | - | 102,9 |
| 2.2 | Краткосрочные обязательства | 18616 | 16,3 | 21896 | 18,9 | 3280 | 2,6 | 117,6 |
| Кредиты банков | 3730 | 3,3 | 9898 | 8,6 | 6168 | 5,3 | 265,3 | |
| Кредиторская задолженность в т. ч. | 14886 | 13,1 | 11971 | 10,4 | -2915 | -2,7 | 80,4 | |
| - поставщики и подрядчики | 3011 | 2,6 | 5751 | 4,9 | 2740 | 2,3 | 190,9 | |
| - по оплате труда | 836 | 0,7 | 802 | 0,7 | -34 | 0,0 | 95,9 | |
| - социальному страхованию и обеспечению | 588 | 0,5 | 514 | 0,4 | -74 | -0,1 | 87,4 | |
| - задолженность перед бюджетом | 1815 | 1,6 | 786 | 0,7 | -1029 | -0,9 | 43,3 | |
| - авансы полученные | 8588 | 7,6 | 4083 | 3,5 | -4505 | -4,1 | 47,5 | |
| - прочие кредиторы | 49 | - | 35 | - | -14 | - | 70,8 | |
| 2,3 | Доходы будущих периодов | 14 | 0,0 | - | - | -14 | - | - |
| 2.4 | Фонд потребления | 3568 | 3,4 | 3108 | 2,7 | -460 | -0,7 | 0,87 |
| Валюта баланса | 113648 | 100 | 115314 | 100 | 1666 | - | 101,4 | |
Из таблицы 3. видно, что имущество предприятия увеличилось на 1666 тыс. руб. и составляет 115314 тыс. руб. на конец 1997 года. Анализируя актив баланса можно заметить, что изменения структуры имущества произошли в основном за счет увеличения внеоборотных активов на 5,8% или на 5134 тыс. руб. однако на начало 1997 года внеоборотные активы составляли 77,8%,а на конец анализируемого периода их доля уменьшилась на 1,3%. Это говорит о том, что оборотные активы также претерпели некоторые изменения. в целом, сумма оборотных средств выросла на 3667 тыс. руб., это произошло в основном за счет увеличения дебиторской задолженности на 7798 тыс. руб., причем ее удельный вес увеличился на 6,2% в течении анализируемого периода. Это оказывает отрицательное влияние на положение предприятия. как отрицательную тенденцию можно оценить уменьшение денежных средств на 17 тыс. руб., тем более ,что их удельный вес в общей стоимости актива снизился на 0,1.