Инвестиционный анализ проекта (хлебо-булочной) (стр. 7 из 13)

1 2 3 4

1 месяц 1 месяц 5 лет

Рис.7.3 Этапы реализации проекта

На первом этапе выполняются следующие работы :

- строительно – монтажные работы ( СМР ) подготовка к монтажу оборудования ;

- строительные работы по благоустройству территории ;

- закупка и получение оборудования и транспортного средства ;

- монтаж оборудования и пусконаладочные работы ;

- обучение персонала ;

- сдача оборудования в эксплуатацию ;

Второй этап – освоение производства ( выход на проектную мощность ) расчитан на один месяц и представлен на графике рис. 7.4.

Выпуск

( тыс. шт. ) Проектная мощность

90 А

45

20

О В Время

2 3 4 5 6 7 8 ( недели )

Пусконаладка

Рис. 7.4.Выход на проектную мощность

Проектная мощность достигается в конце восьмой недели ( конец второго месяца осуществления проекта ) , когда выпуск изделий в следующем месяце будет равен

90 тыс. шт. Общий объем выпуска хлебобулочных изделий за период освоения находим как площадь условного треугольника ( А О В ) - 90 х 1 = 45 тыс.шт

2

Горизонт расчета

Оценка предстоящих затрат и результатов осуществляется в пределах расчетного периода, продолжительность которого ( горизонт расчета ) принимаем из реального срока службы основного технологического оборудования , равного пяти годам после освоения производства. Горизонт расчета измеряется количеством шагов расчета. За шаг расчета при определении показателей эффективности в пределах расчетного периода принимаем:

- один месяц для первого года реализации проекта;

- один год для последующих периодов.

Таблица 7.10.

План производства по годам

Этапы Годы

реализации

проекта 1 2 3 4 5

1-й 2 – й 3 - 12 мес.

мес. мес. Произ- П р о и з в о д с т в о

СМР, Освоен. водство

пуско - произв.

наладка

Выпуск

батонов - 45 900 1080 1080 1080 1080

( тыс. шт. )

8. Определение финансово – экономических показателей проекта

8.1. Калькуляция издержек производства и сбыта продукции АО « Турецкий батон ».

Ранее произведенные расчеты сводим в таблицу 8.11и определяем :

- производственную себестоимость ;

- полную себестоимость ;

- условно - постоянные издержки ( У . Пос . ) ;

- условно – переменные издержки ( У . Пер . ) ;

Таблица 8.11.

Калькуляция себестоимости хлебобулочного изделия ( турецкий батон )

Сумма в % к

Статьи затрат рублях полной Примечание

себестоимости

1. Сырье и материалы 1, 39 73, 4 Раздел 5

табл. 3

2. Энергия и топливо на

технологические цели 0, 15 7, 9 Раздел 5

табл. 5

3. Зарплата основная и

дополнительная 0, 105 5, 5 Раздел 6

табл. 6

4. Отчисления на

социальные нужды 0, 04 2 Раздел 6

( 38, 5 % ) табл. 6

5. Зарплата с

отчислениями 0, 145 7, 6 Раздел 6

табл. 6

6. Содержание и

эксплуатация 0, 074 3,.9 Таблица 9

оборудования в том числе

амортизация

0, 049

7. Аренда помещения 0, 01 0, 5

8. Фонд оплаты труда

административно –

управленческого персонала

с отчислениями 0, 05 2, 6 Таблица 9

Продолжение таблицы 8.11.

Сумма в % к

Статьи затрат рублях полной Примечание

себестоимости

9. Накладные расходы

( без статей 6, 7 и 8 ) 0, 058 3, 1 Таблица 9

10. Производственная

себестоимость 1, 876 99

11. Реклама 0, 019 1 см. раздел 2

12. Полная себестоимость 1, 895 100

13. Условно – постоянные

издержки 0, 21 11, 1 стр. 6 + 7 + 8

+ 9 + 11

14. Условно – переменные

издержки 1, 685 88, 9 стр. 1 + 2 + 5

15. Условно – постоянные

издержки без амортизации 0, 161 8, 5

8. 2. Общие инвестиции.

Общие инвестиции складываются из :

- первоначальных фиксированных инвестиций в основные фонды, равных 532,0 тыс. руб.

( смотри итог раздела 3 ) ;

- замещения основных фондов ;

- прироста оборотного капитала .

Амортизационные отчисления по основным фондам по годам реализации проекта приведены в таблице 8.12.

Таблица 8.12.

Амортизационные отчисления по основным фондам по годам реализации проекта / тыс. руб./

Наименовани Первона- Норма Годы реализации проекта Остаточная

основных чальная аморти- Износ

фондов стоимость зации

1 2 3 4 5

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10