Аналіз фінансового стану підприємства та фінансових результатів його діяльності (стр. 3 из 4)
Аналіз інших статей поточних зобов’язань здійснюється, за даними балансу (розділ 4 «Поточні зобов’язання»). Для цього складають аналітичну таблицю (табл. 5).
Таблиця5. Аналіз змін поточних зобов’язань за 2009 та 2010р. тис. грн
| Поточні зобов’язання | На початок 2009р. | На кінець 2009р. | Зміна | На початок 2010р. | На кінець 2010р. | Зміна |
| 1. Кредиторська заборгованість за товари, роботи та послуги | 46264,3 | 38742,3 | -7522 | 38742,3 | 36957,5 | +1784,8 |
| 2. Поточні зобов’язання за розрахунками: | ||||||
| — з одержаних авансів | 1085,4 | 1880,3 | +794,9 | 1880,3 | 9850,7 | +7700,4 |
| — з бюджетом | 38,3 | 442,3 | +404 | 442,3 | 1141,8 | +699,5 |
| — з позабюджетних платежів | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| — зі страхування | 492,6 | 319,1 | -173,5 | 319,1 | 675,8 | +356,7 |
| — з оплати праці | 1295,6 | 858,6 | -437 | 858,6 | 1302,7 | +444,1 |
| — інші поточні зобов’язання | 40284,9 | 22062,5 | -18222,4 | 22062,5 | 6424,9 | -15637,6 |
| Усього | 89461,1 | 64305,1 | -25156 | 64305,1 | 56083,4 | -8221,7 |
Майже усі статті поточних зобов’язань у 2010 р. збільшились у порівнянні з 2009р., до них належать: кредиторська заборгованих збільшилась на 1784,8 тис. грн..; поточні зобов’язання за розрахунками з одержаних авансів – 7700,4, з бюджетом – 699,5, зі старування - 356,7, з оплати праці -444,1 тис. грн.. Але при цьому інші поточні зобов’язання зменшилися на 15637,6 тис. грн..
Розрахувавши і проаналізувавши суми на всіх названих вище статтях, можна перейти до визначення загальної суми коштів від операційної діяльності. Аналіз цих сум здійснюється за допомогою порівняння даних звітного періоду з попереднім, розраховуються зміни й вивчаються причини, які спричинилися до зменшення коштів операційної діяльності у звітному періоді (табл.6).
Таблиця 6. Розрахунок і аналіз грошових коштів від операційної діяльності за 2009 та 2010р., тис. грн
| Показник | За звітний період | За попередній період | Зміна | За звітний період | За попередній період | Зміна |
| 1. Прибуток (збиток) від операційної діяльності до зміни в чистих оборотних активах | -10106,7 | 9083 | -19189,7 | -8899 | -10106,7 | +1207,7 |
| 2. Збільшення оборотних активів | 36309,8 | -4665,8 | 40975,6 | -6796,7 | 36309,8 | -36986,5 |
| 3. Збільшення витрат майбутніх періодів | 43,7 | 360 | -316,3 | -5,3 | 43,7 | -49 |
| 4. Зменшення поточних зобов’язань | -30435,1 | 15468,8 | -45903,9 | -12503,2 | -30435,1 | +17931,9 |
| 5. Збільшення доходів майбутніх періодів | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Грошові кошти від операційної діяльності | -4188,3 | 20246 | -24434,3 | -28204,2 | -4188,3 | -24015,9 |
Зміна збитку від операційної діяльності до зміни в чистих оборотних активах у 2010р. становила +1207.7 тис. грн.. у порівнянні з 2009р. Якщо порівняймо 2009р та 2010р, то побачимо, що збільшення оборотних активів зменшилось на 36986,5 тис. грн..; збільшення витрат майбутніх періодів – 49; зменшення поточних зобов’язань збільшилось на 17931,9 тис. грн.. В остаточному підсумку грошові кошти від операційної діяльності зменшилися на 24015,9 тис. грн..
Наступним етапом аналізу звіту про рух коштів є визначення руху коштів унаслідок фінансової діяльності, тобто аналізу 3 розділу звіту. Для цього необхідно аналізувати зміни у статтях балансу розділу «Власний капітал» та статтях, пов’язаних із фінансовою діяльністю, наведених у 2 розділі балансу «Забезпечення наступних витрат і платежів», 3 розділі «Довгострокові зобов’язання», розділі 4 «Поточні зобов’язання»(табл. 7).
Таблиця 7. Аналіз руху грошових коштів від фінансової діяльності, тис. грн..
| Показник | На початок2009р | На кінець2009р | Зміна | На початок2010р | На кінець2010р | Зміна |
| 1. Надходження власного капіталу | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | |
| 2. Отримані позики | 0 | 13743,3 | +13743,3 | 13743,3 | 77688,6 | +63945,3 |
| 3. Погашення позик | -20784,2 | -6879,9 | +13904,3 | -6879,9 | -42533,3 | -35653,4 |
| 4. Сплачені дивіденди | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 5. Інші платежі | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 6. Чистий рух коштів від надзвичайних подій (р. 1 + р. 2 – р. 3 – р. 4 – р. 5) | -20784,2 | 6863,4 | 27647,6 | 6863,4 | 35155,3 | +28291,9 |
| 7. Рух коштів від надзвичайних подій | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Чистий рух коштів від фінансової діяльності | -20784,2 | 6863,4 | 27647,6 | 6863,4 | 35155,3 | +28291,9 |
Збільшення руху коштів від фінансової діяльності відбулося в наслідок збільшення суми отриманих позик на 63945,3 тис. грн., погашення позик в 2010р. же зменшилось на 35653,4тис. грн. порівняно з 2009 р.
Таблиця 8. Аналіз руху коштів на підприємстві за 2009 та 2010 р., тис. грн.
| Показник | 2009р | 2008р | Зміна | 2010р | 2009р | Зміна |
| 1. Чистий рух коштів від операційної діяльності | -4188,3 | 20246 | -24434,3 | -29134,3 | -4188,3 | -24946 |
| 2. Чистий рух коштів від інвестиційної діяльності | -2734,1 | -647,6 | -2086,5 | -5902,1 | -2734,1 | -3168 |
| 3. Чистий рух коштів від фінансової діяльності | 6863,4 | -20784,2 | 27647,6 | 35155,3 | 6863,4 | 28291,9 |
| Усього чистого руху коштів | -59 | -1185,8 | 1126,8 | 118,9 | -59 | 177,9 |
| 4. Залишок коштів на початок року (рядок 230 + рядок 240 балансу) | 77,3 | 1263,1 | -1185,8 | 14 | 77,3 | -63,3 |
| 5. Вплив зміни валютних курсових різниць на залишок коштів | -4,3 | 0 | -4,3 | -7,3 | -4,3 | -3 |
| 6. Залишок коштів на кінець року (рядок 400 + 410 + 420 звіту про рух грошових коштів (ф. № 3). Таку саму суму відображено і в рядку 230 + 240 балансу. | 14 | 77,3 | -63,3 | 125,6 | 14 | 111,6 |
Якщо провести аналіз , то можна побачити, що велику частку зміни руху коштів становить зміна руху від операційної діяльності (-24946 тис. грн) та фінансової діяльності (+28291,9 тис. грн.), зміна руху від інвестиційної діяльності незначна (-31680 тис. грн.)
Рентабельність активів характеризує наскільки ефективно підприємство використовує свої активи для здобуття прибутку. Розраховується по формулі:
Р активів = Чистий прибуток/Сума активів на поч. та кін. періоду
2009рік.
Р активів = 0/71005,6+25307,9+8,2 = 0
2010рік:
Р активів = 0/71772,1+32216,2+13,5 = 0
На підприємстві за 2009 рік сума прибутку, яку приносить кожна гривня, вкладена в активи підприємства складає 0 грн, такий самий показник і у 2010 році.
Рентабельність капіталу характеризує ефективність використання підприємством власного капіталу
Р капіталу = Чистий прибуток/(Сума власного капіталу на поч. та кін. періоду/2)
2009р.
Р капіталу =0/(15904,3/2) = 0
2010р.
Р капіталу =0/(513,9/2)=0
З проведеного аналізу показників рентабельності можна зробити висновок, що сума чистого прибутку не більше ніж сума активів та власного капіталу підприємства, що є негативним показником. Значення показників такі через те, що на цей момент часу в підприємства не було прибутку, тільки збиток.
На підприємстві використовуються такі показники фінансових результатів:
¾ доходи від реалізації продукції;
¾ доходи від інших операцій;
¾ доходи від надзвичайних операцій;
¾ прибуток на одиницю продукції;
¾ прибуток від реалізації продукції;
¾ прибуток від операційної діяльності;
¾ прибуток від звичайної діяльності;
¾ прибуток від надзвичайних подій;
¾ оподаткований прибуток;
¾ чистий прибуток.
На схемі №1 показано процес формування фінансових результатів.
Схема 1. Формування фінансових результатів
Для аналізу формування фінансових результатів підприємства складемо таблицю з основними показниками витрат.
Таблиця 9. Статті витрат при формуванні фінансових результатів.
| Показник | за 2008 рік | за 2009 рік | за 2010 рік | |||
| сума | питома вага,% | сума | питома вага,% | сума | питома вага,% | |
| 1.Податок на додану вартість | 18033,5 | 11,59 | 24703 | 11,89 | 26163,5 | 8,3 |
| 2. Акцизний збір | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 3.Інші відрахування з доходу | 0 | 0 | 2,1 | 0 | 1,8 | 0 |
| 4. Собівартість реалізованої продукції | 122392,3 | 78,66 | 142034,6 | 68,4 | 212832,1 | 65,34 |
| 5. Адміністративні витрати | 7101,3 | 4,56 | 9781 | 4,71 | 11609,0 | 3,56 |
| 6. Витрати на збут | 1568,3 | 1,01 | 1747,5 | 0,84 | 2723,5 | 0,84 |
| 7. Інші операційні витрати | 4169,2 | 2,68 | 26793,2 | 12,9 | 70328,2 | 21,59 |
| 8. Фінансові витрати | 0 | 0 | 429,5 | 0,21 | 930,1 | 0,29 |
| 9. Втрати від участі в капіталі | 0 | 0 | 1242,8 | 0,6 | 0 | 0 |
| 10. Інші витрати | 2331 | 1,5 | 943,9 | 0,45 | 1137,8 | 0,35 |
| 11. Податок на прибуток від звичайної діяльності | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 12. Надзвичайні відрахування | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Усього витрат і відрахувань | 155595,6 | 100 | 207677,6 | 100 | 325726 | 100 |
Як бачимо, з-поміж витрат найбільшу питому вагу має собівартість реалізованої продукції — 78,66% у 2008р., 68,4% у 2009р.,65,34 у 2010 році. Значну частку становлять адміністративні витрати. Так, у 2008р вони дорівнювали 4,56%, у 2009р. зросли до 4,71 %, а у 2010р. зменшились и становили 3,56%. Також значення мають інші операційні витрати їх частка в загальному обсязі витрат становить у 2008р. - 2,68%, 2009р. -12,9%, 2010р. - 21,59%.