Проведем общий анализ финансового состояния МУП «Тотемский хлебокомбинат» за 2008 г., результатом которого является оценка финансового состояния предприятия, включающая итоги анализа: динамики валюты баланса; структуры активов и пассивов; финансовых результатов деятельности предприятия.
Для анализа структуры активов и пассивов по данным Приложения составим аналитическую группировку статей актива и пассива баланса (таблица 8, 9), который характеризует как структуру бухгалтерской формы, так и динамику отдельных ее показателей за 2008 г.
Таблица 8. Аналитическая группировка статей актива баланса МП» Тотемский хлебокомбинат» за 2008 г.
| Группировка статей | Асболютные величины, тыс. руб. | Относительные величины | |||||
| Начало года | Конец года | Изменение (=,–) | Начало года | Конец года | Изменение (+,–) | Тем роста, % | |
| Внеоборотные активы, в т.ч | 6171 | 8109 | 1938 | 33,38 | 26,44 | -6,94 | 131,4 |
| 1.1. Основные средства | 5781 | 5906 | 125 | 31,27 | 19,26 | -12,01 | 102,16 |
| 1.2. Незавершенное строительство | 390 | 2203 | 1813 | 2,11 | 7,18 | 5,07 | 5,6 раза |
| 2. Оборотные активы | 12318 | 22563 | 10245 | 66,62 | 73,56 | 6,94 | 183,17 |
| 2.1. Запасы | 9797 | 10968 | 1171 | 52,99 | 35,76 | -17,23 | 111,95 |
| 2.1.1 Сырье и материалы | 6565 | 7192 | 627 | 35,51 | 23,45 | -12,06 | 109,55 |
| 2.1.2 Затраты в незавершенном производстве | 21 | 22 | 1 | 0,11 | 0,07 | -0,04 | 104,76 |
| 2.1.3 Готовая продукция и товары для перепродажи | 3139 | 3381 | 242 | 16,98 | 11,02 | -5,96 | 107,71 |
| 2.1.4 Прочие запасы | 72 | 50 | -22 | 0,39 | 0,16 | -0,23 | 69,44 |
| 2.1.5 НДС | - | 323 | 323 | - | 1,05 | - | |
| 2.2. Дебиторская задолженность | 1289 | 10696 | 10696 | 6,97 | 34,87 | 27,9 | 8,3 раза |
| 2.3. Денежные средства | 1232 | 899 | -333 | 6,66 | 2,93 | -3,73 | 72,97 |
| 3. Стоимость имущества | 18489 | 30672 | 12183 | 100,00 | 100,00 | - | 165,89 |
За анализируемый период стоимость имущества предприятия увеличилась на 65,89%, что в абсолютном выражении составляет 12183 тыс. руб., данный факт оценивается положительно. При сопоставлении темпа роста стоимости имущества 165,89% и темпа роста выручки от реализации 128,71%, темп роста стоимости имущества опережает темп роста выручки, это говорит о снижении предприятием хозяйственного оборота.
При анализе факторов, оказавших влияние на прирост валюты баланса выявлено, что изменении стоимости имущества предприятия на 15,91% обусловлено приростом внеоборотных активов и на 84,09% произошло за счет изменения оборотных активов.
Стоимость внеоборотных активов предприятия в общей стоимости имущества увеличилась на 31,4%, что в абсолютном выражении составляет 1938 тыс. руб. Их увеличение вызвано увеличением стоимости основных средств и незавершенного строительства.
Стоимость основных средств возросла на 2,16%, что в абсолютном выражении составило 125 тыс. руб., данный прирост обусловлен приобретением нового печного агрегата.
Стоимость незавершенного строительства возросла в 5,6 раза, что в абсолютном выражении составило 1813 тыс. руб. Данное изменение может свидетельствовать о том, что предприятие в анализируемом периоде начало осуществлять строительство какого-либо нового объекта основных средств.
Стоимость оборотных активов предприятия в общей стоимости имущества увеличилась на 83,17%, что в абсолютном выражении составляет 10245 тыс. руб. Их увеличение вызвано ростом стоимости запасов и дебиторской задолженности. Стоимость запасов увеличилась на 11,95%, чтов абсолютном выражении составляет 1171 тыс. руб. Данный прирост обусловлен увеличением стоимости сырья и материалов на 9,55% и ростом стоимости готовой продукции на 7,11%. На изменение величины стоимости запасов большое влияние оказал рост цен на сырье.
При сопоставлении темпа роста производственных запасов и темпа роста выручки, темпы роста выручки опережают темпы роста запасов. Отсюда можно сделать вывод о том, что предприятие увеличило объемы производства продукции и рост объема запасов на 1171 тыс. руб. экономически оправдан.
Дебиторская задолженность в анализируемом периоде выросла в 8,3 раза, что в абсолютном выражении составляет 9407 тыс. руб. Данный факт оценивается отрицательно. Такое резкое и значительное увеличение дебиторской задолженности могло быть вызвано нарушением сроков оплаты, возможной неплатежеспособностью покупателей и заказчиков, а также возможным наличием и увеличением просроченной дебиторской задолженности. Темп роста дебиторской задолженности в несколько раз опережает темп роста выручки от реализации, данный факт оценивается крайне негативно.
Увеличение стоимости готовой продукции на 242 тыс. руб. можно оценить положительно, т.к. предприятие имеет собственные магазины и изменение данной статьи скорее всего обусловлено ростом стоимости товаров для перепродажи.
В 2008 году произошло снижение величины денежных средств на 27,03% и в абсолютном выражении на конец года их величина составила 899 тыс. руб. Данный факт оценивается негативно может свидетельствовать о замедлении оборачиваемости денежных средств и росте потребности в кредитах. Удельный вес оборотных активов в стоимости имущества увеличился на 6,94%, что обусловлено ростом удельного веса дебиторской задолженности. Удельный вес стоимости основных средств в стоимости внеоборотных активов и стоимости имущества сократился на 12,01%, а удельный вес незавершенного строительства увеличился на 5,07%, данный фат оценивается отрицательно.
Положительно можно оценить увеличение удельного веса запасов, в том числе сырья и материалов и затрат в незавершенном производстве, так как темпы роста выручки опережают темпы роста производственных запасов, а это свидетельствует о росте объема производства и продаж.
Крайне негативно оценивается увеличение удельного веса дебиторской задолженности в стоимости оборотных активов и имущества на 27,9%, это свидетельствует об отвлечении денежных средств из производственного оборота. Сокращение удельного веса величины денежных средств в стоимости имущества на 3,73% также оценивается негативно.
Таблица 9. Аналитическая группировка статей пассива
| Группировка статей | Абсолютные величины, тыс. руб. | Относительные величины, % | |||||
| Начало года | Конец года | Изменение (=,–) | Начало года | Конец года | Изменение (+,–) | Темп роста, % | |
| 1. Всего собственных средств | 8121 | 12044 | 3923 | 43,92 | 39,27 | -4,65 | 148,31 |
| 1.1. Капитал и резервы | 8121 | 12044 | 3923 | 43,92 | 39,27 | -4,65 | 148,31 |
| 1.1.1 Уставный капитал | 615 | 615 | 0 | 3,37 | 2,01 | -1,36 | 0 |
| 1.1.2 Добавочный капитал | 5792 | 7268 | 1476 | 31,33 | 23,7 | -7,63 | 125,48 |
| 1.1.3. Резервный капитал | 127 | 23 | 111 | 0,39 | 0,78 | 0,09 | 187,40 |
| 1.1.4 Нераспределенная прибыль прошлых лет и отчетного года | 1587 | 3923 | 2336 | 8,58 | 12,79 | 4,21 | В 2,5 раза |
| 2. Всего внешних обязательств | 10368 | 18628 | 8260 | 56,08 | 60,73 | 4,65 | 179,67 |
| 2.1 Краткосрочные обязательства | 10368 | 18628 | 8260 | 56,08 | 60,73 | 4,65 | 179,67 |
| 2.2. Краткосрочные кредиты и займы | 850 | 11600 | 10750 | 4,6 | 37,82 | 33,2 | В 13,6 раза |
| 2.2.2 Кредиторская задолженность | 9518 | 7028 | -1558 | 51,48 | 22,91 | -28,57 | 80,48 |
| 3. Всего источников финансовых ресурсов | 18489 | 30672 | 12183 | 100 | 100 | - | 165,89 |
За 2008 год наблюдается увеличение общего объема источников финансирования на 65,89%, что в абсолютном выражении составляет 12183 тыс. руб.
При анализе факторов оказавших влияние на прирост совокупного капитала выявлено, что данное изменение на 32,2% обусловлено изменение собственного капитала и на 67,8% приростом стоимости внешних обязательств. В свою очередь прирост внешних обязательств в общем приросте валюты баланса и а стоимости пассива произошел за счет прироста на 88% краткосрочных кредитов и займов и на 12% обусловлен приростом кредиторской задолженности. Данные факты можно оценить негативно.
Стоимость собственных средств предприятия за рассматриваемый период увеличилась на 48,31%, что в абсолютном выражении составляет 3923 тыс. руб. Их увеличение вызвано ростом стоимости добавочного капитала на 25,48%, что в абсолютном выражении составляет 1476 тыс. руб., ростом резервного капитала на 25,48%, что в абсолютном выражении составило 111 тыс. руб. и увеличением нераспределенной прибыли в 2,5 раза. Данную ситуацию на предприятии следует считать благоприятной.
При сопоставлении темпов роста привлеченной части собственного капитала (23,04%) и темпа роста заработанной части собственного капитала (2,4 раза), получаем, что темпы роста заработанного капитала опережают темпы роста привлеченной части, данный факт заслуживает положительной оценки. На предприятии отсутствуют долгосрочные кредиты и займы.
Стоимость внешних обязательств в общей стоимости источников формирования финансовых ресурсов возросла на 79,67%, что в абсолютном выражении составляет 8260 тыс. руб. Это изменении произошло за счет увеличения краткосрочных кредитов и займов в 13,6 раза, что оценивается крайне негативно и свидетельствует о значительном росте потребности в кредитах, который мог быть вызван невозможностью погашения предшествующего кредита или других обязательств.