Повышение эффективности управления прибылью (стр. 9 из 15)
В отчетном периоде на каждый рубль выручки-нетто от продажи товаров, работ, услуг приходилось:
89,9 коп. себестоимости проданных товаров, услуг, работ;
9,2 коп. коммерческих расходов;
0,9 коп. прибыли от продаж.
В предыдущем периоде показатели были лучше, так на каждый рубль выручки-нетто приходилось:
88,7 коп. себестоимости проданных товаров, услуг, работ;
11,3 коп. коммерческих расходов;
1,2 коп. прибыли от продаж.
В отчетном периоде по сравнению с предыдущим произошли изменения в структуре одного рубля выручки от продажи товаров, работ и услуг за счет изменения:
- себестоимости на +1,2 коп.;
- коммерческих расходов на -0,9 коп.;
- прибыли от продаж на -0,3 коп.
Используя данные таблицы 4, определяем влияние факторов на формирование прибыли до налогообложения в отчетном и предыдущем периодах, а также изменение степени влияния факторов в отчетном периоде по сравнению с предыдущим.
В отчетном периоде на формирование прибыли до налогообложения влияли следующие факторы:
- прибыль от продаж:
3835/2010 х 100% = +190,80%
- проценты к уплате:
-997/2010 х 100% = - 49,60%
- прочие операционные доходы:
1709/2010 х 100% = + 85,02%
- прочие операционные расходы:
-2270/2010 х 100% = - 112,94%
- внереализационные доходы:
1247/2010 х 100% = + 62,04%
- внереализационные расходы:
- 1514/2010 х 100% = - 75,32%
Баланс факторов: +190,80 – 49,60 + 85,02 – 112,94 + 62,04 – 75,32 = +100%
В предыдущем периоде на формирование прибыли до налогообложения оказали влияние следующие факторы:
- прибыль от продаж:
3813/1619 х 100% = +235,52%
- проценты к уплате:
- 804/1619 х 100% = - 49,66%
- прочие операционные доходы:
2232/1619 х 100% = + 137,86%
- прочие операционные расходы:
-2471/1619 х 100% = - 152,63%
- внереализационные доходы:
197/1619 х 100% = + 12,17%
- внереализационные расходы:
-1348/1619 х 100% = - 83,26%
Баланс факторов: +235,52 – 49,66 + 137,86 – 152,63 + 12,17 – 83,26 = +100%
В отчетном периоде по сравнению с предыдущим произошли следующие изменения в степени влияния факторов на формирование прибыли до налогообложения за счет изменения:
- прибыли от продаж : 190,80 – 235,52 = - 44,72%
- процентов к уплате: -49,60 – (-49,66) = +0,06%
- прочих операционных доходов: 85,02 – 137,86 = -52,84%
- прочих операционных расходов:
-112,94 – (-152,63) = +39,69%
- внереализационных доходов:
62,04 – 12,17 = +49,87%
- внереализационных расходов:
-75,32 – (-83,26) = + 7,94%
Баланс факторов: -44,72% +0,06 – 52,84 + 39,69 +49,87 + 7,94 = 0%
Анализируя влияние факторов, можно сделать следующие выводы:
- наибольшее влияние на формирование балансовой прибыли в отчетном периоде оказало снижение прочих операционных доходов на 52,84%, а также прибыли от продаж на 44,72%;
- следующий по значимости фактор, повлиявший положительно на балансовую прибыль – внереализационные доходы, их влияние возросло за отчетный период на 49,87%;
- значительное отрицательное влияние в отчетном периоде оказали прочие операционные расходы, рост влияния составил 39,69%, на предприятии необходимо провести детальный анализ этих расходов и принять меры к их снижению;
- отрицательное влияние на формирование прибыли до налогообложения оказал фактор – внереализационные расходы, их отрицательное влияние возросло на 7,94%, также необходимо провести детальный анализ этих расходов и принять меры к их снижению.
2.3. Анализ рентабельности
В числе экономических показателей эффективности предпринимательской деятельности используются показатели рентабельности.
Если прибыль выражается в абсолютной сумме, то рентабельность – это относительный показатель интенсивности производства. Он отражает уровень прибыльности относительно определенной базы.
Рентабельность может исчисляться по-разному. На протяжении последних 25 лет широко применялся показатель рентабельности, исчисляемый как отношение прибыли к сумме производственных фондов (основных производственных фондов и материальных оборотных средств).
Учитывая, что данный показатель в прежних условиях хозяйствования был плановым, предполагалось, что он должен был воздействовать на увеличение выпуска продукции с наименьшей суммой производственных фондов, то есть стимулировать улучшение использования последних.
Однако, как показал прошедший период, поставленная цель не была достигнута. Тем не менее, данный показатель рентабельности, исчисляемый как отношение прибыли к стоимости производственных фондов, продолжает применяться в практике предпринимательской деятельности для обобщенной оценки уровня прибыльности, доходности предприятия. При этом рассуждают так, что поскольку в процессе производства принимают участие как средства труда, так и предметы труда, поскольку чем больше ''съем'' прибыли с каждого рубля производственных фондов, тем лучше и эффективнее работает предприятие и наоборот.
Данный показатель рентабельности исчисляется по формуле:
, (28)где Р – уровень рентабельности производства, %;
П – сумма валовой прибыли, тыс. руб.;
ОФ – среднегодовая стоимость основных производственных фондов, руб.; в 2004 г. = (9398 + 7153)/2 = 8275,5 тыс.руб.; в 2005 г. = (9398 + 11686)/2 = 10542 тыс.руб.
НОС - среднегодовая стоимость нормируемых оборотных средств (материальных оборотных средств), тыс. руб.; в 2004 г = (23136 + 16855)/2 = 19995,5 тыс.руб.; в 2005 г. = (23136 + 31684)/2 = 27410 тыс.руб.
Р 2004 = 36975/(8275,5 + 19995,5) х 100% = 130,8%
Р 2005 г. =42893 / (10542 + 27410) х 100% = 113,0%
Таким образом, вы видим, что за отчетный период рентабельность общая снизилась на 17,8%, но все равно остается достаточно высокой.
Кроме рентабельности производства в процессе анализа предпринимательской деятельности предприятий широко используется показатель рентабельности продукции, исчисляемый как отношение прибыли от реализации продукции к полной себестоимости этой продукции.
Учитывая, что прибыль связана как с себестоимостью изделия, так и с ценой, по которой оно реализуется, рентабельность продукции может быть исчислена как отношение прибыли к стоимости реализованной продукции по свободным или регулируемым ценам.
Эти показатели рентабельности продукции взаимосвязаны и характеризуют изменения текущих затрат на производство и реализацию как всей продукции, так и отдельных ее видов. В связи с этим при планировании ассортимента производимой продукции учитывается, на сколько рентабельность отдельных видов продукции будет влиять на рентабельность всей продукции. Поэтому весьма важно сформулировать структуру продукции в зависимости от изменения удельных весов изделий с большей или меньшей рентабельностью с тем, чтобы в целом повысить эффективность производства и получить дополнительные возможности увеличения прибыли.
Рентабельность продукции в двух ее разновидностях исчисляется по формулам:
, (29)где Р - рентабельность продукции, %;
П – валовая прибыль предприятия (или прибыль от продаж), тыс.руб.;
Сп – полная себестоимость реализованной продукции, тыс. руб.;
Цп – объем реализованной продукции в соответствующих ценах (за минусом НДС и акцизов), тыс.руб.
Р прод. 2004 г. = 36975/290682 х 100% = 12,7%
Р прод. 2005 г. = 42893 /382877 х 100% = 11,2%
Т.е. рентабельность продукции снизилась на 1,5% за отчетный период.
Рпродаж 2004 = 3813/327657 х 100% = 1,2%
Р продаж 2005 г. = 3835/425770 х 100% = 0,9%
Т.е. рентабельность продаж снизилась на 0,3%.
Вполне очевидно, что при данной методике уровень рентабельности продукции, реализованной по соответствующим ценам, будет всегда ниже уровня рентабельности продукции, исчисленной по полной себестоимости (кроме убыточных предприятий). Сравнивая различные показатели рентабельности, можно сказать, что показатель рентабельности производства несопоставим с показателями рентабельности продукции. Тем не менее, факторы роста любого показателя рентабельности зависят от единых экономических явлений и процессов.[17]
Наиболее общее представление о доходности фирмы дает показатель рентабельности активов, исчисляемый как отношение прибыли до уплаты процентов и налогов (нетто-прибыли) к сумме активов фирмы.
В специальной литературе этот показатель получил название экономической рентабельности фирмы. Он дает наиболее общее представление о доходности фирмы, поскольку выражает интересы, как кредиторов, так и собственников, инвесторов и служащих фирмы. Именно экономическая рентабельность характеризует результативность использования всех финансовых ресурсов фирмы, вложенных в ее имущество, а размер полученной при этом нетто-прибыли отвечает на вопрос: достаточно ли этого размера, чтобы обеспечить ожидаемые доходы всем участникам известного балансового уравнения интересов.