Финансовый менеджмент сущность, функции, объекты и субъекты (стр. 3 из 67)

* методология финансового планирования;

* наличие разработанных методик финансового планирования.

II. Информационный блок

* экономическая информация;

* учётная информация, включающая в себя данные бухгалтерского и управленческого учёта;

* информация финансовых и кредитных организаций;

* информация рынков;

* политическая информация.

III. Организационный блок – наличие организационной структуры управления, наличие процедур, функциональных обязанностей, сформулированного перечня функций, наличие разработанной системы ответственности.

IV. Программно-технический блок – технические средства и программное обеспечение, лингвистическое обеспечение.

Методология связана с разработкой логики планирования. Процесс финансового планирования включает следующие этапы:

1. Разработка системы прогнозных вариантов финансовых отчётов, используемых для предпланового анализа. На данном этапе определяется и прогнозируемый уровень основных финансовых показателей на планируемый период. Эти показатели, после того как план будет утверждён, будут использоваться для контроля за результатами деятельности.

2. Определение потребности предприятия в финансовых средствах, необходимых для обеспечения выполнения общего плана предприятия.

3. Прогнозирование структуры и источников финансирования.

4. Создание и поддержание в работоспособном состоянии системы управления, отвечающей за размещение средств и их использование.

5. Разработка процедур корректировки плана.

4. Бюджетирование как инструмент финансового управления

Понятие бюджетирования

Процесс составления, принятия годового бюджета коммерческой организации и последующий контроль за его использованием называется бюджетированием {budgeting). Наличие процедуры бюджетирования является нормой для зарубежных компаний, и в последние годы уже становится нормой в России.

В нашей стране под бюджетированием часто понимают так называемое казначейское бюджетирование, т.е. регламент управления денежными средствами, используемыми в операционной (основной) деятельности коммерческой организации. В мировой практике бюджетирование — это элемент менеджмента, ориентированный на управление коммерческой организацией (в денежных показателях), представляющий собой методологию планирования, учета и контроля денежных средств и финансовых результатов. Таким образом, казначейская функция является вторичной по отношению к бюджетированию.

В современных условиях коммерческие организации не могут работать эффективно, если они полагаются на процесс бюджетирования, который не синхронизирован с динамикой развития бизнеса. Процесс формирования и согласования бюджета составит наиболее трудоемкую часть всего цикла планирования, при этом более 50% коммерческих организаций вообще не учитывают бизнес-планирование при формировании бюджета. В связи с этим необходимы изменения в технологии планирования, под которой понимают более широкое использование бухгалтерской технологии (бюджетирование на уровне проводок), а также применение последовательного метода бюджетного управления (все бюджеты последовательно выводятся из базового, как правило, бюджета продаж). Эти подходы позволяют получить значительный эффект только в сочетании с современными программными средствами.

Наиболее значимыми управленческими задачами, решаемыми с помощью бюджетирования, являются:

- планирование операций, обеспечивающих достижение целей коммерческой организации;

- координирование различных бизнесов (как видов хозяйственной деятельности) и структурных подразделений, согласование интересов отдельных работников и групп в целом по организации;

- оперативное отслеживание отклонений фактических результатов деятельности коммерческой организации и ее структурных подразделений от поставленных целей, выявление и анализ причин этих отклонений, своевременное и аргументированное принятия решений о проведении регулирующих мероприятий;

- эффективный контроль за расходованием финансовых и материальных ресурсов, обеспечение плановой дисциплины;

- оценка выполнения плана центрами финансовой ответственности и их руководителей;

- стимулирование менеджеров центров финансовой ответственности к достижению целей своих структурных подразделений.

Бюджетирование как управленческая технология включает три составные части:

1) технологию бюджетирования, включающую виды и форму бюджетов, целевые показатели (систему финансово-экономических показателей, на основе которых строятся бюджеты), порядок консолидации бюджетов в сводный бюджет организации;

2. организацию процесса бюджетирования, предусматривающую формирование финансовой структуры коммерческой организации (определяются центры финансовой ответственности — объекты бюджетирования), бюджетного регламента, этапов бюджетного процесса, графика документооборота, системы внутренних нормативных документов (положений, должностных инструкций и пр.);

3) использование информационных технологий, позволяющих не только разработать различные сценарии будущего финансового состояния коммерческой организации (или отдельного бизнеса), но и осуществлять оперативный сбор, обработку и консолидацию фактических данных, необходимых для бюджетного контроля. Применение информационных технологий в области бюджетирования возможно лишь при наличии сплошного управленческого учета.

Система бюджетирования представляет собой совокупность таких элементов, как структура бюджетов, процедура формирования, согласования и утверждения бюджетов и контроль за их фактическим исполнением, нормативная база (нормы, нормативы, лимиты), типовые процедуры и механизмы принятия управленческих решений. В общем случае можно выделить пять этапов постановки системы бюджетирования в коммерческой организации:

1 этап — формирование финансовой структуры

2 этап — создание структуры бюджетов

3 этап — разработка методик и процедур управленческого учета

4 этап — разработка регламента планирования

5 этап — внедрение системы бюджетирования

Цель первого этапа(формирование финансовой структуры) — разработать модель структуры, позволяющей установить ответственность за исполнение бюджетов и контролировать источники возникновения доходов и расходов.

На втором этапе(создание структуры бюджетов) определяется общая схема формирования сводного бюджета коммерческой организации.

Цельтретьего этапа формирование учетно-финансовой политики коммерческой организации, т.е. правила ведения и консолидации бухгалтерского, производственного и оперативного учета в соответствии с ограничениями, принятыми при составлении и контроле (мониторинге) выполнения бюджетов.

Цель четвертого этапа — разработка регламента планирования, определяющего процедуры планирования, мониторинга и анализа причин невыполнения бюджетов, а также текущей корректировки бюджетов.

Пятый этап(внедрение системы бюджетирования) включает работы по составлению операционного и финансового бюджетов на планируемый период, проведению сценарного анализа, корректировке системы бюджетирования по результатам анализа ее соответствия потребностям коммерческой организации.

Успех внедрения системы бюджетирования в коммерческой организации зависит как от тщательности проработки всех регламентов и процедур составления и контроля исполнения бюджетов, так и от уровня квалификации менеджеров, овечающих за бюджетирование. В любом случае к моменту «запуска» бюджетирования в коммерческой организации должна существовать тщательно отлаженная система управленческого учета.

Дополнение к 4-му вопросу

Бюджетирование в системе финансового планирования на предприятий

Система бюджетирования является самым мощным системным инструментом финансового менеджмента из всех имеющихся в распоряжении руководства предприятия. Грамотно реализованная эффективная система бюджетирования способна кардинально улучшить финансовую «управляемость» и как следствие — значительно повысить шансы успешного достижения стратегических целей предприятия. Бюджетирование имеет свои особенности, главная из которых — распределенная работа над моделью. В бюджетный процесс всегда вовлечено много людей, организация их совместной работы требует соответствующей структуры системы.

Главные для систем бюджетирования функции:

-дистрибуция и сбор данных. Можно организовать совместную работу через единую базу данных, но информационные потоки здесь не так значительны, и удобнее оказываются подходы, когда фрагменты бюджета распространяются среди менеджеров, а потом собираются в единый документ;

консолидация;

контроль рассогласования «план/факт».

Системы бюджетирования обычно используются для построения плана на срок более 1-3 лет. Если горизонт планирования становится больше, начинают .действовать другие законы — главной проблемой становится уже не интеграция прогнозов, а их построение. Для этих целей используется моделирование деятельности компании, а системы, его реализующие, делятся на три класса:

1.системы инвестиционного анализа, моделирующие производственную и маисовую деятельность компании;

2.системы маркетингового анализа, определяющие положение компании на рынке и ее долгосрочные перспективы;

3.системы финансового анализа, помогающие созданию финансовой модели предприятия.

Перед рассмотрением методов бюджетирования необходимо определить, что такое основной бюджет.